下表给出了一证券分析家预期的两个特定市场收益情况下的两只股票的收益。
市场收益(%)
激进型股票(%)
防守性股票(%)
5
—2
6
15
28
10
(1)两只股票的β值是多少?
(2)如果市场收益为5%和15%的可能性相同,两只股票的预期收益率是多少?
(3)如果国库券利率为5%,市场收益为5%和15%的可能性相同,求出这个经济体系的证券市场线(SML)。
(4)在证券市场线图上画出这两只股票,其各自的阿尔法值是多少?定价是偏高还是偏低?
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缠丁解牛 发表于 2013-5-30 22:47 俺也不会,不过你没认真学习。这样的题目应当在课程里会有。