好文章。

余额宝、 “京东白条 “ 等的出现值得肯定~

当民间金融和国有金融一起参与市场竞争的时候，市场利率才会平均化。

从楼主的逻辑出发，从银行借钱的成本 也很高，民间借贷的成本一定更高

感谢楼主分享，解答！

楼主所说银行为什么不提高回报率来吸收“散户”资金第一点原因有点主观性。

好观点，谢谢分享

居然木收益，，，

我个人感觉资金成本短期内不会上升，根据我在银行工作几年的经历来看，实体企业的资金成本基本上是呈下降趋势的，尤其是四大行，对实体企业的融资成本基本上都控制在基准上浮30%之内，倒是股份制商业银行，大量的资产业务都是对接ZF融资平台的，由于目前国家对ZF融资平台的融资政策的控制，其对资金的饥饿感较为强烈，因此其对价格很不敏感，而在核算整个社会的资金成本的时候，实体企业占的融资份额较少，而融资成本较高的ZF融资平台占的融资份额较高，给人造成了资金成本上升的感觉。

感觉高收益不过是噱头，吸收资金才是目的，有点麦道夫的影子。

不知道你想是说什么，从现在开始，再也不会存在把短期的钱搁银行的傻冒了，跟经济条件没有一毛钱关系，经济差银行就能给你高利率了么，就当我借钱给马云存银行也比自己去存好。

谢谢分享

好文章

赞同7楼的观点，并不是银行对这些闲散资金不感兴趣，而是互联网金融作为新生产品，无论在金融监管上还是产品创新上都有其天生优势。反观银行则受到各种条目制约（当然这是好事），心有余而力不足。不过我相信未来还会有大的洗牌。

余额宝的品牌效应使得其成为第一大互联网基金，后来者目前比较看好财富宝。这只是互联网金融发展的一小步，接下来发展小额贷款，直至发展住房贷款，到时会对银行的冲击更大。希望这一切能成为现实，倒逼银行的改革。

bucuo

不明觉厉

学习一下

就像合法的集资然后放高利贷

我试着说一下请赐教：

1、因目前利率管制，那么实际市场利率高于目前的管制利率（这也就是目前存在影子银行的原因）；实际利率上升会要求预期收益率上升，因信息不对称，整体项目风险会进一步上升，导致利率定价在一定时间内处于上行通道；

2、资金上升还有两个方面的推动力量：管制放松和理性预期

余额宝极大地推进了利率市场化，向传统银行业发起冲击。LZ说的两个假设前提很有启发性~

LZ指的可能是对存款利率上限的限制，而不是同业之间的利率。

看完第一遍没理出楼主逻辑。。。看来我是要恶补各种知识了。。。。。

我到觉得对基金业冲击更大，从产品到渠道都是颠覆

其他不知道，但一定对推动存款利率市场化有刺激

lz能不能简单说两句，总结下麽

好棒～

余额宝规模飙升至4000亿元 30天增长1500亿
(转载自：http://finance.sina.com.cn/money ... 2955.shtml?wbf=more)

　2014年02月18日 02:14  上海证券报 ⊙记者 周桓 ○编辑 阮奇

　　从0到2500亿元的基金规模，支付宝[微博]旗下的“屌丝理财神器”——余额宝仅仅用了200多天时间。而从2500亿元到4000亿元，余额宝只用了大约30天。

　　记者近日从多个权威渠道证实，到2月14日元宵节，支付宝旗下的余额宝站在了4000亿元的规模之上，这种火箭般的规模蹿升速度可以视为中国互联网金融在2014年的发端。

　　4000亿，是一个什么概念？一个可比的数据是，央行[微博]刚刚公布的2013年银行间债市全年共发行地方政府债券也不过只有3500亿元。

　　资料显示，1月15日，余额宝的操盘方天弘基金正式宣布对接余额宝的天弘增利宝基金规模突破了2500亿。据上证报记者了解，不算1月16日至1月19日这4天，1月20日到24日这5天里，每天余额宝转入金额均突破百亿元大关。

　　这种流入速度从1月25日至1月29日呈现不断加速趋势，甚至有的天数出现一天流入资金在200亿元以上。一位接近余额宝项目的知情人士对记者解释称，因为1月29日15点之前转入余额宝还能享受春节期间的收益，因此当天余额宝转入金额创下了历史纪录。

　　上述人士分析称，这意味着在1月30日除夕前夕，余额宝的存量规模已经突破了3500亿元。而1月31日至2月14日元宵节的十几天，庞大的余额宝用户依然有着强大的理财需求，因此规模顺势超过4000亿元，其实也在意料之中。

　　这一点从此后余额宝公布的用户数增长情况可以得到印证。截止到1月15日，余额宝宣布用户数达到4900万。而经过了春节，截止到2月6日，余额宝的客户数已经超过6100万，20多天增长了1200万用户。值得注意的是，这部分用户有6成是在手机上完成第一次转入。
http://finance.sina.com.cn/money ... 2955.shtml?wbf=more

这段时间看到很多讨论余额宝的文章，受教了～

谢谢楼主分析，受益了。