首先，完全不看derivatives markets就去裸考，除非你rp当天暴涨，否则必定不过，楼主就是个血淋淋的例子。10年十二月的时候，DM什么都没看，put-call是什么玩意都不知道就冲进去做题，结果以4分杯具的收场。

在时间有限的情况下（例：考试前一个星期，DM知识一片空白），建议大家先去看derivatives markets那本书，个人觉得那本书解释得比任何manuel都清楚。如果你之前算PV，FV的部分比较有把握的话，可以只看1-4章。后面swap的部分太耗时间，而且不太会考到。SOA自己给出的例题只要看概念部分的，实际考试的时候，演算类的题目大都是one step的，没有例题那么**。

然后说我今天考的，具体记不清楚了。DM的部分考了一道问你future和forwad contract的区别，一道情景模拟问你应该用American还是European，若干道（<=7)put&call option的，有的是问你position，有的是问profit，画张表格自己填一下，这些都不难的，只要你分清楚put和call的概念，还有2道我完全不会做的orz……应该是后面没有看到的章节里面的，反正我随便选了个看上去合理的，题目完全记不住了。
Duration的做到5道左右（汗，不知道怎么会那么多的……）有一题是给你perpetuity due的MacD，问ModD是什么，还有两道是immunization的，一题是zero-coupon，一题是mix，有一题给了你MacD，MacC和ModC，然后告诉你利息调整了0.25%，问你price changing rate是多少，我直接跳掉了，还有一题直接让你算MacD，SOA自己给出的那个公式比Guo给的方便一点，但是就算拿Guo的那个公式算也花不了多少时间。
sink fund有两题，一题告诉你最后sink fund里面的钱等于principle，问你每个月要存多少，一题是最初借了1000，10%的rate，另外还有个sink fund，具体利率回忆不起来了，告诉你第十年的时候fund里面有500，第十年还了125，第十一年还了150，问你第十一年的时候还款里面有多少是利息。
time&dallar weighted出了一题，给的数字很大，简化一下会比较好做，印象中问你begining balance分别是10K,12K,10K和13K，withdrawal W，deposite D，最后net profit是1K，TWR是9.09%，问你DWR。（汗，这题做了很久没做对，怨念了），反正最后D=3K,W=1K,DWR=10%，如果同学们做出来不一样就是我把TWR记错了。
increasing annuity出了到symbolic的，推算的时候看仔细算的是immediate还是due。
其他就是很基础很基础的题目。计算器按来按去就出结果了。

感谢板上的牛人们提供考试心得，有你们的帮助我才能够在完全没有学过FM的情况下，终于通过这门考试。同学们如果有问题的话欢迎提问，我要是记得起来的话一定会尽力回答。

p.s. 题外话，这个只是个人案例，sample size=1不具备analysis的价值。一般前15题需要运算的部分多一点（一次P两次FM的经验），很容易做得心烦意乱，可以考虑先从后面做起，做顺了再回去做前面的题目，这样比较节约时间。
还有，同一期的考试，好像头两天的题目简单一点。我考P的时候是第一天考的，问到的都是discrete的题目，很少有continuous的，我同学隔了一个星期去考，要微积的题目爆多不说，连gamma和beta分布都跑出来了。（喂！不是说删除了的么？！）结果第一次考FM的时候我同学先去考的，据说DM的部分就是问问你call-put，无数bones算算price啊，IRR，我晚了一个星期去考，什么swap，cost of carry，还有各种各样**的mix increasing&decreasing annuity都放出来了。于是，同学们，赶早不赶晚啊～～～