首先要清楚，进行样本限制的原因是什么，可能主要包括：

1. 我要保留的必须是我感兴趣的研究群体，不在我关注范围内的必须要删去；

2. 保证样本是相对同质的，这是出于各种分析方法的假设，独立同分布。以及在推断因果的时候，我们是在利用控制组作为处理组的反事实观测，此时用一个明显不同质的样本作为反事实观测，就是很不合理的。

此时再看你的问题：

1. 金融行业：这和其他上市公司是不是具有明显的异质性？至少在业务性质上。以及，它是你关心的样本吗？

2. ST，未分配利润为负的：这些是不是已经基本不满足上市公司的要求了？有退市的风险？以及，它是你关心的样本吗？

3. 新上市：理由也是类似，新上市的公司并不稳定，具有一致性；而且观测的数据也非常少，留在样本中可能也提供不了多少有用的信息。

研究上市公司行为为什么通常要剔除以下样本？
1. 金融行业的样本；
原因是金融行业上市公司和其他行业上市公司的资产负债结构差异太大，比如，你看看银行的资产负债率是多少，一般企业公司的资产负债率是多少，，，

2. ST股；3. 未分配利润为负的样本；
这两种都不是正常上市公司，当然你可以专门研究ST，，，

4. 新上市的股票。
新上市公司的交易制度不同啊，以前的时候新上市首日没有涨跌幅限制的，而且新上市股票经常被炒作，也不正常，一般上市前六个月或者上市第一年都剔除，因为交易规律异常。。当然，如你你专门研究新股是另一回事

我在金融企业做分析方面的工作，从实操方面给你做一下简要的解答：
1.金融企业：
金融企业因行业的特殊性，不遵循《企业财务通则》，二是有专门的《金融企业财务规则》；
金融企业有专门的报表格式，且同一报表项目代表的含义与一般企业相比可能是不同的（比如公允价值变动损益和投资收益，对于其他行业而言是要作为非经常性损益披露的，而金融企业普遍有自营业务，上述两项损益是金融企业正常收益的一部分）
2.ST股票：
会计核算的基本假设之一就是持续性经营，虽然ST的公司并未实质退市，且有摘帽子的可能性，但其损益情况及经营现金流普遍已大幅恶化，如将这一类公司涵盖在内，将会对你的分析结论造成偏差（PS：同意楼上观点，专门研究ST公司时这些数据就是有价值的了）
3.新上市股票：
研究经常需要做趋势分析，新上市公司的股票，没有历史可比数据，如果你要做分析时，这些股票历史信息为0，汇总时会影响到你的分析结论