看到一篇Journal of Finance上研究媒体报道和股票市场关系的文章，Giving Content to Investor Sentiment:The Role of Media in the Stock Market。回归使用VAR模型，但是展示回归结果的时候，除了各滞后项之外，有一行”Sum of 2 to 5“，是Lag2到Lag5的滞后项系数之和，然后算了个卡方值说这个系数显著，说明过去的新闻对现在的股票市场有影响。
想问一下为什么这样做，而不是逐个看每个滞后项的系数。这个卡方值是怎么算的？