全部版块 我的主页
论坛 计量经济学与统计论坛 五区 计量经济学与统计软件 Stata专版
5426 7
2023-08-31
命令为  xi:xtivreg2 AB  (lnLi= l.lnLi l2.lnLi) lnTotalAssets1 lnCash1 lnTop3Salary1 ROA TDR Shrcr1 Outdir Both1 i.Year i.ind if Stock type1==1 ,fe robust endog(lnLi)

其中AB是被解释变量  lnLi是核心解释变量,Endogeneity test检验结果 P=0.4586 不显著,所以不存在内生性。但是本回归中核心解释变量lnLi的系数回归结果不显著,这种结果能用吗?  这种情况 可以认为不存在内生性,然后进行下一步实证研究操作吗?


Estimates efficient for homoskedasticity only
Statistics robust to heteroskedasticity

                                                      Number of obs =     2404
                                                      F( 10,  1192) =    22.04
                                                      Prob > F      =   0.0000
Total (centered) SS     =   46.3008953                Centered R2   =   0.3421
Total (uncentered) SS   =   46.3008953                Uncentered R2 =   0.3421
Residual SS             =  30.46194136                Root MSE      =    .1592

--------------------------------------------------------------------------------
               |               Robust
       AB    | Coefficient  std. err.      z    P>|z|     [95% conf. interval]
---------------+----------------------------------------------------------------
        lnLi |   .2972997   .5390838     0.55   0.581    -.7592852    1.353885
lnTotalAssets1 |   .6085523   .0609942     9.98   0.000     .4890059    .7280986
       lnCash1 |   .0095059   .0184997     0.51   0.607    -.0267529    .0457646
lnTop3Salary1 |   .1285047   .0265334     4.84   0.000     .0765003    .1805092
           ROA |    .753135   .1947199     3.87   0.000     .3714909    1.134779
           TDR |  -.1101093   .1535002    -0.72   0.473    -.4109642    .1907457
        Shrcr1 |  -.0039142   .0036537    -1.07   0.284    -.0110754     .003247
        Outdir |   .2334537   .2351206     0.99   0.321    -.2273743    .6942817
         Both1 |   .0078852   .0300483     0.26   0.793    -.0510083    .0667787
   _IYear_2021 |   .0441083   .0173913     2.54   0.011      .010022    .0781946
--------------------------------------------------------------------------------
Underidentification test (Kleibergen-Paap rk LM statistic):             41.731
                                                   Chi-sq(2) P-val =    0.0000
------------------------------------------------------------------------------
Weak identification test (Cragg-Donald Wald F statistic):               18.259
                         (Kleibergen-Paap rk Wald F statistic):          5.084
Stock-Yogo weak ID test critical values: 10% maximal IV size             19.93
                                         15% maximal IV size             11.59
                                         20% maximal IV size              8.75
                                         25% maximal IV size              7.25
Source: Stock-Yogo (2005).  Reproduced by permission.
NB: Critical values are for Cragg-Donald F statistic and i.i.d. errors.
------------------------------------------------------------------------------
Hansen J statistic (overidentification test of all instruments):         0.003
                                                   Chi-sq(1) P-val =    0.9567
-endog- option:
Endogeneity test of endogenous regressors:                               0.549
                                                   Chi-sq(1) P-val =    0.4586
Regressors tested:    lnLi
------------------------------------------------------------------------------
Instrumented:         lnLi
Included instruments: lnTotalAssets1 lnCash1 lnTop3Salary1 ROA TDR Shrcr1 Outdir
                      Both1 _IYear_2021
Excluded instruments: L.lnLi L2.lnLi
Dropped collinear:    _IYear_2020 _IYear_2022 _Iind_2 _Iind_3 _Iind_4 _Iind_5
                      _Iind_6 _Iind_7 _Iind_8 _Iind_9 _Iind_10 _Iind_11 _Iind_12
                      _Iind_13 _Iind_14 _Iind_15 _Iind_16 _Iind_17 _Iind_18
                      _Iind_19 _Iind_20 _Iind_21
------------------------------------------------------------------------------


二维码

扫码加我 拉你入群

请注明:姓名-公司-职位

以便审核进群资格,未注明则拒绝

全部回复
2023-9-1 09:22:33
核心解释变量lnLi的系数回归结果不显著,这种结果不能用的
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明:姓名-公司-职位

以便审核进群资格,未注明则拒绝

2023-9-1 13:32:16
momingqimiao7 发表于 2023-9-1 09:22
核心解释变量lnLi的系数回归结果不显著,这种结果不能用的
大神,我这个模型在聚类稳健标准误下的面板固定效应回归是显著的,只是检测内生性时出现了以上状况,请问我这种情况接下来该怎么处理
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明:姓名-公司-职位

以便审核进群资格,未注明则拒绝

2023-9-2 11:57:29
languang0606 发表于 2023-9-1 13:32
大神,我这个模型在聚类稳健标准误下的面板固定效应回归是显著的,只是检测内生性时出现了以上状况,请问 ...
您好,可以先考虑换工具变量试试
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明:姓名-公司-职位

以便审核进群资格,未注明则拒绝

2024-1-27 11:34:46
languang0606 发表于 2023-9-1 13:32
大神,我这个模型在聚类稳健标准误下的面板固定效应回归是显著的,只是检测内生性时出现了以上状况,请问 ...
请问题主最后怎么处理的呢
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明:姓名-公司-职位

以便审核进群资格,未注明则拒绝

2024-2-6 23:16:46
请问一下题主,
1、代码末尾的endog是外部安装包吗?我用的stata15.0 不能识别endog命令
2、末尾的endog()是在xtivreg函数的选项里吗,我在xtivreg选项里并未看到这一项呢,请问题主的结果是怎么呈现来的呢
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明:姓名-公司-职位

以便审核进群资格,未注明则拒绝

点击查看更多内容…
相关推荐
栏目导航
热门文章
推荐文章

说点什么

分享

扫码加好友,拉您进群
各岗位、行业、专业交流群