有期权的买卖就会有期权的价格，通常将期权的价格称为“权利金”或者“期权费”。权利金是期权合约中的唯一变量，期权是一个很好的避险工具，相对于期货，期权的方向更多，更灵活，各种策略组合。本文来源于摆渡：期权懂期权有没有涨跌停板，怎么算的？上证50ETF期权、沪深300ETF期权的涨跌幅限制为：

认购期权的涨幅限制：认购期权最大涨幅=max{合约标的前收盘价×0.5%，min[(2×合约标的前收盘价-行权价格)，合约标的前收盘价]×10%｝。

认沽期权的涨幅限制：认沽期权最大涨幅=max{行权价格×0.5%，min[(2×行权价格-合约标的前收盘价)，合约标的前收盘价]×10%｝。

认购期权、认沽期权的跌幅限制为：合约标的前收盘价×10%。

中金所沪深300股指期权：

每日价格最大波动限制为上一交易日沪深300指数收盘价的±10%。

商品期权：

与标的期货合约涨跌停板幅度相同。

如按照百分比来计算，则不同行权价格期权的涨跌幅限制百分比是不一样的，因为杠杆不一样，越是虚值程度深的期权，潜在的涨跌幅就要越大，可以达到百倍以上。

期权最高涨跌幅是多少？

在正常情况下，ETF期权的每日最大涨跌幅度可能在10%至20%之间，具体数值可能因交易所的规定和市场情况而有所不同。然而，在极端市场条件下，比如市场出现恐慌性抛售或者重大利好消息时，ETF期权的涨跌幅度可能会远超这一范围。

是由期权交易规则决定的。一张期权合约对应一万份上证50ETF期权。

那上证50ETF涨0.1元，期权合约涨多少呢？算起来很简单的，就是0.1元乘以一万份=1000元。

今天上证50ETF涨0.1元，本来价值500元的合约就可以涨1000到1500元，算起来这就是200%。就是这么简单粗暴。

那么如果刚好有个合约在价值很小很小，只有几块钱。那上证50ETF涨0.1元，这个合约也要涨1000元，这个换成涨幅就会很夸张了，上百倍都有可能。

50ETF期权的历史单日最高涨幅是19200%，192倍。在2019年2月24日，这个例子没有考虑时间价值，也就是临近行权日会出现这种涨幅关系。

期权是自带杠杆的，投资者只要付出较少的权利金，就可以获得买卖较大价值资产的权利，当资产价格波动有利时，期权的价格也会上涨相近的值。

期权策略怎么选择？

1、分析市场预期：根据对市场预期的判断选择相应的期权策略。如果预期市场将上涨，可以考虑买入看涨期权；如果预期市场将下跌，可以考虑买入看跌期权或卖出看涨期权。

2、考虑风险承受程度：不同的期权策略具有不同的风险收益特征，投资者应该根据自身的风险承受能力选择适合的策略。一般来说，买入期权的风险较大，而卖出期权的风险较稳定。

期权合约怎么选择？

根据标的方向和涨跌的速度选择。标的运行方向和速度是选择期权合约的重要因素，需要根据判断标的方向来选择认购还是认沽。

如果方向一致的情况下，涨跌的速度比较慢，此时实值期权涨跌幅度会比虚值期权大，选择实值期权或者平值期权比较合适。如果速度比较快，此时轻度虚值期权的涨幅会比较快，可以适当进行加仓。

期权交易要注意什么？

波动率是金融资产价格的波动程度,是对资产收益率不确定性的衡量,用于反映金融资产的风险水平。波动率越高,金融资产价格的波动越剧烈,资产收益率的不确定性就越强;波动率越低,金融资产价格的波动越平缓,资产收益率的确定性就越强。