如果我一年前賣了100,000 shares Call Option, 每share值USD0.01, 即當時的市值USD1,000, Delta是0.6.
一年後的今天, 那個Call Option, 每share值USD0.05, 市值USD5,000, Delta是0.8.
那麼計VaR是, option exposure是多少? VaR有沒有可能大於市值?
請指教