“国家队”行踪暴露 揭下周布局方向

　　===本文导读===

　　【大盘分析】“国家队”行踪暴露 | 大阳线揭示中期行情将高歌猛进

　　【热门板块】创业板重上1500点 18股涨停 | 巴菲特效应再现 传媒股全线反弹

　　【后市猜想】经济数据或催生新的短线反弹行情 | 2100点还有反复 关注两类股

　　“国家队”行踪暴露 揭示下周布局方向

　　周五大盘缩量小幅反弹，但热点效应维持较好，至收盘近60股涨停。近日涨幅居前的个股，除次新股外，大多是年报业绩较靓丽、甚至业绩增长超预期的个股。当前年报概念逐渐升温，而“国家队”的布局行踪也随之暴露，值得投资者后市跟随！

　　据统计整理，截至本周四两市共有74家公司披露了2013年业绩报告，发现其中有9家个股前十大流通股东中出现了社保基金的身影，合计持有14202.94万股，比上期增仓2627.59万股。布局方向则主要为农业、环保、医药等，具体包括生态农业中的顺鑫农业、隆平高科；金融改革的合肥城建、恒顺醋业；石油改革相关的富瑞特装；二胎概念永新股份；环保概念长青股份；以及中国石化、中鼎股份。

　　很明显，上述个股除中石化、中鼎股份外，大多涉及改革题材、或与转型方向相一致。后续随着个股年报的进一步披露，“国家队”的布局方向也将更加清晰。需要指出的是，社保基金手握“养命钱”，其布局路线与政策导向密切相关；而近年来传统的“五朵金花”股已越发难以见到社保的身影，或并非偶然。

　　我们多次指出，由于新领导层思路做出了重大调整，引发新旧生产力之间的较量与变局，股市分化也成为必然。一方面，过去传统老产业，更多的是依靠ZF庇护、垄断、土地财政支持等而发展壮大，在改革转型背景下其行业春天已去；另一方面，新兴力量受益于中央放权市场、改革垄断，在新思路新机制中，与改革转型方向相符的新兴力量代表股，却迎来蓬勃生机。这将引发资金的抉择，先知先觉的主力自然去旧从新。当前权重持续低迷、创业板强者恒强，或是印证信号。

　　因此，未来行情“冰火两重天”的分化格局将是必然。投资者也应该审时度势，及时调整航向顺应变革格局、跟随主力调仓线路，真正参与到那些受益改革转型、有能力独立走强的板块。(广州万隆)

　　大阳线揭示中期行情将高歌猛进

　　节前股指低迷震荡，节后首个交易日股指先抑后扬，实现了开门红，周一跳空上涨的大阳线，完成了技术性突破，进一步确立了中期反弹行情。从盘面看，主板权重、中小板题材股以及新股保持较高的活跃度，两市一度出现逾85家涨停板，其中中信银行五个交易日大涨37%，新股爆炒行情继续延续。从以下几方面分析认为，上涨行情将延续：

　　首先，宏观预期向好，为股市上涨提供了支撑。因为产业转型升级，作为拉动经济增长的三大马车之一的出口，对经济增长的贡献值减弱，2013年经济出现了下行。随着欧美经济的恢复，2014年中国外贸迎来良好开局。据海关统计，1月份，中国进出口总值2.34万亿元人民币，同比增长7.3%。其中，出口1.27万亿元人民币，增长7.6%；贸易顺差1948.5亿元人民币，扩大11%。此外权威人士预测，经济总量2014年有望突破10万亿美元的历史大关，与美国并成全球仅有的两个超越10万亿美元规模级别的经济体。周五公布1月份的CPi数据显示，CPI同比涨2.5%高于预期，温和的物价上涨，对经济健康发展提供有利因素。

　　其次，政策利好成为上涨催化剂。即十八届三中全会之后，今年迎来了第一个改革年，两会将在三月份召开，深化改革、促发展、保增长，实现经济转型将被重新提及，而相关概念题材将重新被炒作，这将给市场带来新的上涨热点。目前中国经济处于转型期，受到政策利好扶持的企业有望迎来新的契机。2011年首次提及的文化传媒板块，被爆炒之后，经过半年的调整，随后开启了主升浪行情，随着利好消息的释放，公司业绩的增长，很多股票都翻了几番。

　　最后，从对近几年的节后股指开门统计看，我们认为节后首个交易日走势，提前映射了全年走势。自6124点见顶之后，2008开年第一天大跌走势，随后一年大跌；2009开年第一天大涨走势，随后一年从1800点大涨到3478的走势；2010开年第一天呈现震荡走势，随后一年宽幅震荡；2011开年第一天分时图呈现双头下跌走势，随后一年股指双头后下跌；2012开年第一天分时图再做双头大跌走势，随后一年构筑双头走势；2013开年第一天宽幅大震荡，随后一年复制宽幅大震荡走势。马年首个交易日先抑后扬，暗示了马年全年潜在走势。目前主板市盈率处于历史地位，随着产业转型成功，经济的恢复增长，国民经济的晴雨表股市，也将一路高歌猛进。

　　技术面看，股指三连阳之后，周四在60日线附近蓄势洗盘收跌，周五中阳线收复了阴线的实体部分，几乎以全天最高点收盘，预示了后期还有创新高动能，如果近日能站上2130点，上升空间进一步打开，有望挑战2230点缺口。操作上，逢高减持创业板股票，逢低关注，改革概念股，如土地流转、民营银行、民营医院、自贸区板块，以及活跃度较高的智能概念。(顶点财经)

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　　创业板涨逾2%重上1500点 18股涨停

　　经过近几个交易日的调整后，创业板今日迎来反弹。截至收盘，创业板指报1515.78点，涨2.06%，成交371.6亿元。三维丝等18只个股涨停。

　　首创证券研发部副总经理王剑辉认为，去年12月的调整不够充分，目前创业板指的位置，不是绝对顶部，也会是顶部区域。

　　创业板的指数在2013年的最后一个交易日收在1304点，这个点位和2012年底的最低点585点相比，涨幅超过122%。进入马年，创业板更是一马当先，横冲直撞连破1400点和1500点两个整数关口，并在周一创下1559.77点的历史新高，创业板不败好像已经变成神话。

　　创业板的疯和主板的败都是市场的选择，也是两个极端的表现，跷跷板的根本在于资金有限，而中小板则可以成为我们观察行情的一个基准点。历史上，中小板和创业板是如影随形的关系，一荣俱荣，一损俱损。从K线图上可知，2012年底的12月4日底部算起，中小板的涨幅虽然不及创业板一半，但是方向是一样的，节奏也是一样的，这种同步一直持续到2013年的10月中旬，创业板冲到1423点的同时，中小板也冲到了5412点附近。但是，这之后分化出现，创业板调整后不断创新高，但是中小板则三起三落，迄今没有冲破前期的高点，表现之欲很乏力，欲罢不忍的状态，这一方面说明资金捉襟见肘，另一方面也说明风险系数聚沙成塔。(东方财富网)

　　巴菲特效应再现 影视传媒股全线反弹

　　周五，文化传媒概念股集体反弹，截至收盘时，百视通涨停，皖新传媒、湖北广电、长江传媒涨超6%。

　　消息面上，沃伦巴菲特旗下的伯克希尔哈撒韦公司目前正在商议，以其在格雷厄姆控股公司28%的股份，获得该公司去年夏天新成立子公司的控制权。格雷厄姆控股原名华盛顿邮报公司，去年格雷厄姆家族将《华盛顿邮报》出售之后，便将公司改名为格雷厄姆控股。格雷厄姆控股目前的业务包括教育、电视台和在线杂志等。在过去的40年内，巴菲特一直持有这家公司的股票，目前伯克希尔哈撒韦拥有格雷厄姆控股170万股，控股比重约为28%。有报道称，巴菲特曾打算收购《华盛顿邮报》，但因考虑到大型都市报纸的复杂繁琐而放弃。近年来，巴菲特一直在稳步增加其报纸产业，收购了数十家小型日报。(东方财富网)

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　　经济数据或催生新的短线反弹行情

　　周五国家统计局公布了一月份的经济数据，市场小幅震荡迎接数据出炉。一整天的行情当中部分中小市值个股继续下跌。银行板块小幅回调，地产板块的表现有所好转。大盘上涨的动力主要来自于有色金属板块的反弹。从市场的前景来看，经济数据将催生新的短线反弹行情。

　　一。有色金属做支撑

　　近期市场能走出像样的反弹行情主要依靠权重股的突出表现。继银行板块走强之后有色金属也开始有所反弹。近期的国际市场走势对于与大宗商品相关的板块相对有利，

　　一方面欧美经济复苏的信号非常明显，对国际大宗商品的需求拉动作用也比较明显。澳元近期开始走强。

　　另一方面，国际金价近期表现突出，价格已经逐步摆脱弱势回到1300美元上方。金价走强对于其余大宗商品来说有比较明显的带动作用。

　　第三，美联储在一月底公布了新的缩减QE规模的计划之后，预计下一次缩减QE规模的时间会有所推后，大宗商品价格获得喘息机会。

　　有色金属板块当中有部分稀有金属个股的股性比较活跃，一旦基本面上的利空暂时缓和，这部分个股会相应起到带头作用。整个有色板块会因此有短线反弹的预期，这对整个大盘将至关重要。

　　二。经济数据暗藏机会

　　周五国家统计局公布了一月份的经济数据，其中CPI同比增长2.5%，PPI同比下降1.6%。部分投资者认为CPI的数据偏高，而PPI则稍显疲弱。不过可以尝试从另一面来解读数据。一月份CPI数据受到节日因素的影响比较大，因此偏高基本也在情理之中。而PPI的数值同样也受到节日开工率锐减的影响，因此数值偏低。由于要保持经济的稳定，PPI数据的变化比CPI更为值得关注。在PPI持续回落之时，大幅度收紧货币的时机并不成熟。由于有节假日的影响，因此CPI不会成为近期货币政策的重要参考。整体来看近期货币重新紧缩的可能性反而不大，这点对于大盘来说是很有利的。

　　从经济数据的变化可以看出近期的操作不需要过度担心货币政策紧缩，市场宏观面出利空的可能性不大。(科德投资)

　　2100点附近还有反复 重点关注两类股

　　【今日小结】

　　全天看，两市震荡为主，沪指在回踩五日均线后企稳回升，继续保持上行趋势。而创业板在昨日大幅调整后，今日单边上行，延续回调之前的强势。盘面上看，个股全线反弹，经过昨日的整理后，今日再现涨停潮局面，操作热情可见一斑。

　　【明日策略】

　　和前期相比，中小市值个股强劲态势有所波动，而部分题材个股获利回吐迹象较为明显；从资金面情况看，也有从获利个股转移的迹象。因此，随着盘面近期较大波动的情况来看，后期或将产生分化，一些高位个股仍存在回调风险，而低位、低价蓝筹股优势凸显，短期吸引资金的关注。大盘的走势看，股指回踩五日均线后企稳，显示盘面依然强势，但在2100点附近还有反复，短期不建议盲目追高，逢低吸纳应是后期主基调。操作上，巨丰投顾郭一鸣建议，前期踏空的投资者可逢低积极布局，重点关注具有业绩驱动以及“两会”预期相关个股。

　　【短线关注】

　　适量关注年报预增个股、农业板块、国企改革、养老以及二胎概念。

　　【仓位配置】

　　40%中长线，短线保持20%仓位。(巨丰投顾)