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2008-03-06

近来做分析论文      120个发展中国家的价格指数和人均GDP来确定长期均衡汇率

我先用最小2乘做混合估计,得到一下结果

Dependent Variable: PRICE?    
Method: Pooled Least Squares    
Date: 03/06/08   Time: 07:02    
Sample: 1960 2003    
Included observations: 44    
Cross-sections included: 120    
Total pool (balanced) observations: 5280    
    
Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. 
    
C 1.134423 0.014913 76.07087 0.0000
GDP? 0.187896 0.009794 19.18565 0.0000
    
R-squared 0.065194     Mean dependent var  1.407024
Adjusted R-squared 0.065017     S.D. dependent var  0.340299
S.E. of regression 0.329050     Akaike info criterion  0.615166
Sum squared resid 571.4705     Schwarz criterion  0.617655
Log likelihood -1622.039     F-statistic  368.0890
Durbin-Watson stat 0.040077     Prob(F-statistic)  0.000000

F值大而R值太小了Dw也不理想,觉得怪怪的,虽然可以用固定效应提高决定系数但觉得这个结果值有点太小了,好像不对,

请教一下大家,可能是那里错了,会不会是base data就处理错了,我用EXCEL整理的

急急急急得很,感谢高人指点
    

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2008-3-27 22:27:00

76.07087

19.18565

看看你的t值就令人生畏,超过10就令人怀疑,价格指数和人均GDP一般来讲均是不平稳的,需要先进行单位根检验

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2008-3-28 00:02:00
截面个数120,而时间维度才44
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