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2014-03-11
有3000只股票20年的日收益率(re)及市场收益率(mre),需要用market model(re=a+beta*mre+e)估计出每只股票每年的beta值,然后把beta值和每次回归的残差标准差提取出来,形成以股票和年份为主导的新的面板数据。数据如下图,是20年,3000家公司的每日数据,拜求高手指点要怎么做~

Names Date

Exchange Code

Ticker Symbol

Returns

market retrun

20080102

3

MSFT

-0.010674

-0.011799

20080103

3

MSFT

0.004259

-0.000951

20080104

3

MSFT

-0.02799

-0.025649

20080107

3

MSFT

0.00669

0.000202

20080108

3

MSFT

-0.033516

-0.017021

20080109

3

MSFT

0.029596

0.010008

20080110

3

MSFT

-0.003194

0.008399

20080111

3

MSFT

-0.012234

-0.013906

20080114

3

MSFT

0.014155

0.010461

20080115

3

MSFT

-0.01134

-0.024732

20080116

3

MSFT

-0.022647

-0.006669

20080117

3

MSFT

-0.003611

-0.027708

20080118

3

MSFT

-0.00302

-0.005568

20080122

3

MSFT

-0.0309

-0.00942

20080123

3

MSFT

-0.001876

0.019785

20080124

3

MSFT

0.04134

0.012549

20080125

3

MSFT

-0.009323

-0.012996

20080128

3

MSFT

-0.006679

0.017169

20080129

3

MSFT

-0.003668

0.006383

20080130

3

MSFT

-0.01227

-0.005362

20080131

3

MSFT

0.012422

0.014949

20080201

3

MSFT

-0.065957

0.015984

20080204

3

MSFT

-0.008532

-0.008978

20080205

3

MSFT

-0.037098

-0.030844

20080206

3

MSFT

-0.01892

-0.007995

20080207

3

MSFT

-0.014025

0.007726

20080208

3

MSFT

0.015647

-0.002061

20080211

3

MSFT

-0.012255

0.005804

20080212

3

MSFT

0.004608

0.006273

20080213

3

MSFT

0.021877

0.014371

20080214

3

MSFT

-0.015884

-0.01321

20080215

3

MSFT

-0.002807

-0.000453

20080219

3

MSFT

-0.008797

0.00061


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2014-3-11 12:52:21
跟你遇到相同的问题,也是需要用市场模拟的方式得到回归的参数,用stata编程,采用for循环语句理论上是可以实现的。我的数据处理起来比你的更为复杂一点,还在寻求解决办法。
刚才在论坛里看到一个帖子,兴许对你有用
https://bbs.pinggu.org/thread-272681-1-1.html
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