从海康威视黑天鹅，再谈“新白马”与“老白马”【投资人】充实原创

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收藏 2015-03-01

从海康威视黑天鹅，再谈“新白马”与“老白马”

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从海康威视黑天鹅，再谈“新白马”与“老白马”

昨日阅读微信，看到@环球老虎财经推送了他们“当家花旦”刘小西的一篇文章，名为“海康威视突遭黑天鹅！撤离“过气”成长股”。

大家有兴趣的可以大概读下（http://www.laohucaijing.com/news/21139.html）。我想说的是，这就是没能区分“新白马”与“老白马”的典型反面教材。

全文首先叙述里海康黑天鹅事件，接下来将海康定义为与大华，歌尔声学，欧菲光等一样的白马股，最后提示，黑天鹅出现在海康创出历史新高，市值1200亿，很可能引起多杀多踩踏局面。

比较清晰，其逻辑本末倒置，从而无法透彻理解，海康这匹“新白马”与其余这些“老白马”的本质区别。

她没有去思考，14年以前，走势几乎与大华股份趋同的海康，为什么，一个创了历史新高，一个却还在低位苦苦挣扎。市场总是最具智慧的，盘面给出的结果，一定有他的理由。

13年10月，海康与大华几乎同时见顶，并在之后的将近3个季度腰斩，与此同时，伊利，光明，欧菲光，歌尔声学，三安光电，云南白药，片仔癀，包括网宿科技，包括海虹控股，也包括乐视网，这些中大市值白马成长股也一起暴跌。

时至今日，其中仅海康，海虹，网宿科技，乐视网再创历史新高。仅仅是巧合吗？正因为他们具备互联网属性，且该属性能给这些公司带来质的飞越。

海康已经不是一个传统安防监控的制造商，他的目标是成为基于大数据云存储的互联网图像视频解决方案提供商。

而“老白马”为什么相对如此弱？并非他们之后业绩就会衰退，就没法增长，只是说，市场看不到其“质”的变化。伊利再牛，他只是一个乳业龙头，三安光电再如何，他只是一个LED制造商。

把握到本质，才能看清市场的逻辑，才能赢得未来。

我想再次提示那些怀疑互联网或者未来行业的那些朋友，苹果，谷歌，阿里，腾讯，亚马逊都已经在我们眼前。互联网时代已然到来，且是中国经济转型的最大希望。如果还以为互联网是概念是泡沫是花是梦的朋友，只能像过去每一次后知后觉一般，又一次错过这波就在你身边的伟大行情。

至于海康，明确他已有效突破1000亿这一具有重大意义的市值量。待借黑天鹅震荡洗盘之后，迭创新高是必然。

天窗已经打开，上方是无尽的天空。

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