今天看CPA会计时对一题不大理解: 在连续编制合并财务报表的情况下,编制调整分录如下：
         借：长期股权投资——S公司
         贷：未分配利润——年初
                 盈余公积——年初
                 资本公积——S公司
想请问下，贷项是母公司还是子公司的分录，年初是指下年以这个数据为编制基础吗。总体上对这笔分录不理解。请各位大侠帮忙解一下。多谢啦