如果是稳定的，则直接可以估计VAR；如果不是稳定的，则要做协整检验，如果存在协整向量，则可以直接用变量的level值进入VAR模型，否则的话，必须进行差分，使得各变量平稳再进入VAR模型。

存在协整向量，且协整向量的个数少于变量的个数，则通常会估计误差修正模型。不过，我也看到很多外国的文章中，本来应该用误差修正模型的使用了VAR。至于这个原因我也不是很清楚，一般都会说为了同其他的研究相比。

除了检查VAR模型稳定以外，还需要检验VAR模型残差的无自相关性，同方差，以及是否服从正态分布。这些检验找本计量的书都是有的，在VAR的窗口菜单VIEW中有这些检验的。


PS: 我也想问个问题：

VAR模型估计好了之后，有若干个方程，我想对这些方程都进行CHOW TEST，可是我不知道怎么从VAR 中提取这些方程，求助！

应该是检验之前吧。
看数据是否存在经济周期，消除一下。
看数据是否存在异方差，用log处理一下。
看数据是否平稳，用ADF检验。
看数据之间是否有关系，一般用格兰杰因果检验，或者其他检验也可以。
最后是确定滞后项，eviews5.0里面有。
好像就这么多。
另外数据选择时有个先后问题，因为有多个方程，所以接着做冲击时一般默认是对第一个方程的冲击。

Chow Test据我所知是应用于单方程模型，至于VAR是否能用，我可能才疏学浅，没看到过。

有谁知道在险价值VaR的后验检测 Kupic检验？谢谢