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论坛 计量经济学与统计论坛 五区 计量经济学与统计软件
2017 1
2009-08-28
GLS (generalized least square)
OLS (ordinary least square)

OLS要求residual 没有autocorrelaiton,GLS可以处理,我想找几个实际的例子,上课用,谢谢。
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2009-9-9 02:43:51
Even if the error is serially correlatd, you can still use OLS as long as you use the serial-correlation-robust standard error (such as Newey-West standard errors).

For time series data, there are many examples with serially correlated errors.
How about
change of consumption = coefficient*change of income + error
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