全部版块 我的主页
› 论坛 › 计量经济学与统计论坛 五区 › 计量经济学与统计软件 › EViews专版
求教EGARCH模型的参数意义如何解释？
Orrrrreo
11724 6
2020-03-21

建立了如下EGARCH模型分析波动不对称性，请问各参数的意义该如何解释呢？

图片2.png
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

全部回复
一条大鳄波浪宽
2020-3-29 02:10:27
看P值，都通过了检验，存在杠杆效应。 C2系数，C3系数分别是好消息的冲击和坏消息的冲击，好消息比坏消息带来的冲击更大，好消息的杠杆效应是放大C2、C3绝对值相加，坏消息是两者绝对值相减。     写论文时刚学到的，希望是对的。
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

Orrrrreo
2020-4-15 23:45:30
一条大鳄波浪宽 发表于 2020-3-29 02:10
看P值，都通过了检验，存在杠杆效应。 C2系数，C3系数分别是好消息的冲击和坏消息的冲击，好消息比坏消息带 ...
了解了，感谢您的帮助！
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

易燃易爆炸l
2020-11-25 16:40:24
一条大鳄波浪宽 发表于 2020-3-29 02:10
看P值，都通过了检验，存在杠杆效应。 C2系数，C3系数分别是好消息的冲击和坏消息的冲击，好消息比坏消息带 ...
请问一下，如果有一个没有通过检验，怎么办呢。不能进行接下来的步骤了吗
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

psk50
2021-6-6 07:22:00
二楼说的有点问题吧…c2是arch term，指的应该是滞后一期的variance跟现在variance的关系，是正数说明shock越大，波动性越高。c3是负数且显著，验证了杠杆效应，即同等规模的坏消息会比好消息导致更多的波动性升高。
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

psk50
2021-6-6 07:23:52
psk50 发表于 2021-6-6 07:22
二楼说的有点问题吧…c2是arch term，指的应该是滞后一期的variance跟现在variance的关系，是正数说明shock ...
有不对的话还请指正
二维码

扫码加我 拉你入群

请注明：姓名-公司-职位

以便审核进群资格，未注明则拒绝

点击查看更多内容…
相关推荐
栏目导航
热门文章
推荐文章

说点什么

分享

微信QQ空间QQ微博
扫码加好友，拉您进群
各岗位、行业、专业交流群