前几日问了大家一个关于利率互换报价的实务问题，当中提到SHIBOR 3M报价的含义。由于我国利率互换报价规则季度频率，即无论浮动端是FROO7,Shibor,还是一年定存，利率互换的付息频率都是3个月。
这正好与SHIBOR 3M浮动端期限一致。
那如果浮动端不是SHibor 3M呢？比如说浮动端是FR007，那报价的含义又是什么呢？
Example ： 以FR007为浮动端的5年期报价为4%，本金100.
对于固定端来说，还是每3个月支付一次利息，每次支付100*4%/4=1 吗？
那浮动端是怎么支付呢？因为FR007是七天回购利率，还是每3个月支付一次，在支付的时候以当时的FR007三个月期限的浮动利率吗？这个利率怎么根据FROO7利率换算呢？
本人是外行，以上都是自己的理解。求高人指点！