一、电力行业整体运行情况

2010年1-6月份，国民经济保持平稳较快增长，电力行业整体运行平稳，电力供需总体平衡、局部地区仍旧偏紧。具体来看，电力行业投资增速明显回落，电源投资继续向清洁能源倾斜，电网投资稳步增长；发电量较快增长，火电发电量稳步提升，水电发电量实现恢复性增长；全国电力需求旺盛，第二产业用电量仍是带动全社会用电量较快增长的主要动力。电力生产业经营状况明显改善，电力行业整体盈利能力有待提升。

二、电力投资和建设情况

2011年1-6月份，全社会固定资产投资保持较快增长，但电力行业投资规模有所下降，投资增速明显回落。具体来看，2011年1-6月份，我国固定资产投资（不含农户）124567亿元，同比增长25.6%。其中，电力和热力的生产与供应业固定资产投资为4587亿元，同比增长2.6%，增幅与今年1-5月份相比下降2.4个百分点，远远低于固定资产投资（不含农户）增速；占固定资产投资（不含农户）的比重为3.7%，与今年1-5月份相比持平，与去年同期相比下降0.5个百分点。

图1  2009-2011年电力行业各月累计固定资产投资额及同比增长变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

图2  2009年4月-2011年6月电力行业各月累计投资占全国总投资比重走势

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

从电源投资来看，电源投资结构继续优化，火电建设投资所占比重继续呈下降态势，水电、核电、风电合计投资占电源投资比重比上年同期提高4.2个百分点。具体来看，2011年1-6月份，全国电源基本建设完成投资1501亿元。其中，水电379亿元，所占比重为25.25%，与去年同期相比提高3.3个百分点；火电482亿元，所占比重为32.11%，与去年同期相比下降5.09个百分点；核电339亿元，所占比重为22.58%，与去年同期相比提高3.38个百分点；风电282亿元，所占比重为18.79%，与去年同期相比下降2.42个百分点。

近年来，我国电源投资结构变化显著，火电投资额明显下降，占电源投资总额的比重已由2005年的70%左右逐步下降到当前的32.11%。日前，为了落实“十二五”规划纲要提出共同纲要提出的单位国内生产总值能耗降低16%等目标任务，发展改革委分别编制了“十二五”节能减排和控制温室气体排放的实施方案，准备开展优化产业结构和能源结构等十大重点工作推进节能减排，提出要大力发展可再生能源，这将进一步推动电源投资结构调整步伐。

图3  2011年1-6月份电源基本建设投资结构

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

从电网投资来看，电网基本建设投资稳步增长，在电力基本建设投资完成额中所占比重也逐步提升。具体来看，2011年1-6月份，电网基本建设完成投资1290亿元，与去年同期相比增加76亿元；占电力基本建设投资完成额的比重为46.22%，与去年同期相比下降1.24个百分点，与今年1-5月份相比提高1.19个百分点。

图4  2009年8月-2011年6月电网基本建设投资占电力基本建设投资完成额比重走势

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

三、电力生产情况

1、风电投产规模大幅增加

2011年以来，全国重点电力建设项目进展顺利，随着电源投资结构不断优化，风电投产规模大幅增加，火电投产规模同比明显下降。具体来看，2011年1-6月份，全国电源新增生产能力（正式投产）3478万千瓦，比上年同期多投产95万千瓦；其中，水电624万千瓦，比上年同期多投产9万千瓦，所占比重为17.94%；火电2331万千瓦，比上年同期少投产90万千瓦，所占比重为67.02%；风电509万千瓦，比上年同期多投产179万千瓦，所占比重为14.63%。

截止6月底，全国6000千瓦及以上电厂发电设备容量96166万千瓦，同比增长10.5%。其中，水电18874万千瓦，同比增长8.7%，占总容量的比重为19.63%，与去年同期相比下降0.21个百分点；火电72448万千瓦，同比增长8.7%，占总容量的比重为75.34%，与去年同期相比下降1.21个百分点；核电1082万千瓦，同比增长19.2%，占总容量的比重为1.13%，与去年同期相比基本持平；风电3700万千瓦，同比增长70.1%，占总容量的比重为3.85%，与去年同期相比提高1.35个百分点。

2、发电量保持较快增长

2011年6月份，全国规模以上发电企业发电量3968亿千瓦时，同比增长16.2%，增幅环比上升4.1个百分点，与去年同期相比上升4.8个百分点。2011年1-6月份，全国规模以上发电企业累计完成发电量22166亿千瓦时，同比增长13.5%，增幅与今年1-5月份相比上升0.7个百分点，与去年同期相比下降5.8个百分点。

图5  2009-2011年各月总发电量及同比增长率变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

图6  2009-2011年各月累计总发电量及同比增长率变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

3、水电发电实现恢复性增长

从电源结构来看，2011年1-6月份，水电发电量所占比重为12.37%，与去年同期相比下降0.78个百分点；火电发电量所占比重为83.16%，与去年同期相比提高0.31个百分点；核电发电量所占比重为1.87%，与去年同期相比提高0.18个百分点；风电发电量所占比重为1.74%，与去年同期相比提高0.54个百分点。

图7  2011年1-6月份电源结构

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

火电生产方面，2011年6月份，电价上调在一定程度上调动了火电企业的发电积极性；同时受气温升高电力需求增加带动，火电发电量稳步提升。具体来看，2011年6月份，全国共完成火力发电量3128亿千瓦时，同比增长18.5%，增幅环比上升5个百分点，与去年同期相比上升9.9个百分点。2011年1-6月份，全国累计完成火电发电量18433亿千瓦时，同比增长12.5%，增幅与今年1-5月份相比上升1.4个百分点，与去年同期相比下降9.4个百分点。

图8  2009-2011年各月火电发电量及同比增长率变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

图9  2009-2011年各月累计火电发电量及同比增长率变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

水电生产方面，受华东、华中区域持续大范围降雨影响，6月份水电发电量实现恢复性增长，浙江、湖南、安徽、重庆等省市电力供需紧张形势得到明显缓解。具体来看，2011年6月份，全国共完成水电发电量664亿千瓦时，同比增长1.4%，增幅同比下降17.1个百分点，2011年5月份为同比下降2.9%；2011年1-6月份，水电累计发电2742亿千瓦时，同比增长12.5%，增幅与今年1-5月份下降4.3个百分点，与去年同期相比上升8.9个百分点。

图10  2009-2011年各月水电发电量及同比增长变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

图11  2009-2011年各月累计水电发电量及同比增长变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

核电生产方面，2011年6月份，全国共完成核电发电量66亿千瓦时，同比增长28.4%，增幅环比下降1.4个百分点，去年同期为同比下降2.3%；2011年1-6月份，核电累计发电量414亿千瓦时，同比增长24.2%，增幅与今年1-5月份相比上升0.9个百分点，与去年同期相比上升21.6个百分点。

图12  2009-2011年各月核电发电量及同比增长变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

图13  2009-2011年各月累计核电发电量及同比增长变动趋势比较

数据来源：国家统计局，国研网行业研究部加工整理

四、电力供应与销售情况

1、供、售电能力继续增强

我国电网供售电能力及跨区域输送能力继续增强。2011年1-6月份，全国电网建设新增220千伏及以上变电容量8933万千伏安、线路长度13758千米。

电网供、售电量保持较快增长。具体来看，2011年1-6月份，全国电网供电量20318亿千瓦时，同比增长13.71%；售电量19170亿千瓦时，同比增长13.59%。全国主要电网统调发受电量19563亿千瓦时，最高发受电电力合计58920万千瓦，与去年同期相比分别增长13.16%（日均）和10.70%。

2、跨区送电较快增长

跨省、跨区电力电量交易总体继续保持较快增长势头。具体来看，2011年1-6月份，全国跨区送电725亿千瓦时，同比增长22.84%；各省送出电量合计2933亿千瓦时，同比增长11.84%；进出口电量合计118亿千瓦时，同比增长1.85%；其中，进口电量27亿千瓦时，同比增长15.06%；出口电量91亿千瓦时，同比下降1.46%。

从送电方向上看，2011年1-6月份，华北送华东58.2亿千瓦时，同比下降25.52%；华北通过特高压送华中31.6亿千瓦时，同比下降38.15%；东北送华北50亿千瓦时，同比增长20.95%；华东送华中15.8亿千瓦时，同比增长127.17%；华中送华东129.2千瓦时，同比下降0.11%；其中，葛南直流35.6亿千瓦时，同比增长77.96%；龙政直流20.5亿千瓦时，同比下降58.92%；宜华直流42.3亿千瓦时，同比下降29%；华中送南方95.9亿千瓦时，同比下降15.05%；西北送华中电网27.8亿千瓦时，同比下降20.72%。

西电东送方面，2011年6月份，南方电网西电东送合计105亿千瓦时，同比增长0.81%；其中，西电送广东97亿千瓦时，同比下降0.93%；西电送广西8亿千瓦时，同比增长28.04%。2011年1-6月份，南方电网西电东送合计484.4亿千瓦时，同比增长12.45%；其中，西电送广东427.8亿千瓦时，同比增长6.06%；西电送广西56.6亿千瓦时，同比增长106.48%。受电煤供应持续紧张、来水偏少偏晚等影响，“西电东送”主要省份之一的贵州，1-6月份送广东电量141.4亿千瓦时，同比减少19%。

2011年1-6月份全国跨区域送电情况表

数据来源：中国电力企业联合会，国研网行业研究部加工整理

五、用电市场情况

1、全社会用电量增速加快

从全国全社会用电情况来看，随着气温的升高，电力需求明显增加，全社会用电量增速加快。具体来看，2011年6月份，全国全社会用电量3965亿千瓦时，同比增长13.00%，增幅环比上升2.21个百分点；2011年1-6月份，全国全社会用电量22515亿千瓦时，同比增长12.19%，增幅与今年1-5月份相比上升0.51个百分点。

2、第二产业用电量较快增长

从用电结构来看，2011年1-6月份，第一产业用电量475亿千瓦时，同比增长4.39%，所占比重为2.11%，与今年1-5月份相比提高0.11个百分点；第二产业用电量16961亿千瓦时，同比增长11.91%，所占比重为75.33%，与今年1-5月份相比提高0.34个百分点；第三产业用电量2384亿千瓦时，同比增长15.25%，所占比重为10.59%，与今年1-5月份相比基本持平；城乡居民生活用电量2696亿千瓦时，同比增长12.51%，所占比重为11.97%，与今年1-5月份相比下降0.36个百分点。

总体来看，2011年1-6月份，第二产业用电量保持较快增长速度，仍是带动全社会用电量同比增长的主要动力；第三产业用电量增速略高于第二产业，但累计用电量绝对数据及所占比重仍旧偏低。我国目前正处于工业化向“后工业化”阶段过渡，产业结构调整的目标是增加以高技术产业和服务业为代表的第三产业在国民经济中的比重，当前全社会用电结构反映出了我国经济结构调整任务的紧迫性和艰巨性。

图14  2011年1-6月份全社会用电结构

数据来源：中国电力企业联合会，国研网行业研究部加工整理

从工业用电情况来看，2011年1-6月份，全国工业用电量16688亿千瓦时，同比增长11.74%，略低于全社会用电量增速，占全社会用电量的比重为74.12%；其中，轻工业用电量2756亿千瓦时，同比增长10.27%，占全社会用电量的比重为12.24%；重工业用电量13932亿千瓦时，同比增长12.04%，占全社会用电量的比重为61.88%。

3、各地区用电量保持较快增长

从各区域的用电量增长情况来看，2011年1-6月份，各省市累计用电量继续保持良好增长势头。数据显示，2011年1-6月份，用电量同比增长超过全国平均水平（12.19%）的省份依次为：新疆（31.20%）、江西（21.35%）、福建（20.55%）、云南（19.30%）、宁夏（15.90%）、海南（15.85%）、青海（15.63%）、甘肃（15.25%）、内蒙古（15.07%）、陕西（14.93%）、重庆（14.91%）、贵州（14.91%）、安徽（14.16%）、江苏（13.63%）、四川（12.94%）、湖北（12.78%）。

六、主要技术经济指标完成情况

2011年1-6月份，全国发电设备累计平均利用小时为2306小时，比去年同期增长44小时。其中，水电设备平均利用小时为1413小时，与去年同期基本持平；火电设备平均利用小时为2592小时，与去年同期增长59小时。其中，火电设备平均利用小时高于全国平均水平的省份依次为宁夏、青海、新疆、重庆、河北、广西、江苏、浙江、四川、安徽、云南、河南、海南、甘肃、山西、天津。

图15  2011年6月全国各地区发电设备累计平均利用小时比较

数据来源：中国电力企业联合会，国研网行业研究部加工整理

2011年1-6月份，全国供电煤耗率为328克/千瓦时，比去年同期下降6克/千瓦时。全国发电厂累计厂用电率5.52%，其中水电0.41%，火电6.18%。

七、企业经营情况

2011年以来，电力行业整体运行平稳，全社会发、用电量保持平稳较快增长。2011年7月28日，国家统计局公布的全国规模以上工业企业实现利润数据显示，电力、热力的生产和供应业增长7.3%。

其中，电力生产业方面，6月份，电力生产主要燃料成本继续小幅上涨，但随着国家发展改革委电价调整政策的逐步落实，电力生产业企业经营状况得以明显改善，财政部在7月18日公布的2011年1-6月全国国有及国有控股企业经济运行情况中特别指出，中央管理的五大发电企业1-6月合计继续实现盈利。随着夏季用电高峰期的到来，用电需求快速增长，发电企业盈利状况有望进一步改善。

电力供应业方面，受部分省份上网电价上调而销售电价保持不变的影响，4月份电力供应业利润增速将明显下降。6月份，江西、海南、、安徽、河南、湖北等15个省市销售电价将随上网电价而上调，电力供应业企业经营状况较4、5月份将有所好转。