并购重组是资本市场支持实体经济发展的重要制度安排，在促进创新技术融合发展、生产要素优化配置、产业深度转型等方面发挥着不可替代的作用。2024年4月，国务院发布《关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见（新国九条）》，9月，中国证监会发布《中国证监会关于深化上市公司并购重组市场改革的意见（并购六条）》。
为更好地贯彻落实新“国九条”、“并购六条”要求，支持上市公司规范实施并购重组，注入优质资产、提升投资价值，上交所和深交所结合公开资料，整理并编写了近年来沪深两市具有代表性的并购重组案例，包括沪市30个成功案例、12个失败案例和深市12个成功案例。其中成功案例中关于交易架构设计、资产估值的部分非常具有参考价值，案例整理如下，供大家参考。