祝你好运！！！加油！！！

2013考研同行

不容易哟

不错，好好干！

T^T
看到这么多鼓励我的人，感动得要哭了……
嗯~>。<   谢谢！！
要对得起大家的关注，加油~~
今天白天主要是上课+自习
上课时顺便做高数 背单词
自习时把今天的数学任务完成了
晚上看微观和做阅读
fighting~~

是有两种替代效应的
保持原效用不变的是希克斯替代效应，因而补偿收入效应之后可以做出一条希克斯补偿性需求曲线
而保持原消费束不变的是斯勒茨基替代效应，它的替代效应和收入效应无需知道消费者无差异曲线情况下就可以求解，是一种不依赖效用的分解方法（等到练题目时就很有感觉了，又是希克斯搞出来的 = =）
至于slutsky equation，我自己也是有点疑惑的
dx/dpx=dx/dpx|u=u0+dx/di*di/dpx
I=x*px+y*py  di/dpx=x
我看到的都是写u=u0，也就是说方程是希克斯替代效应分解，但是我想只要这个u=u0限定改变下也可以囊括斯勒茨基替代效应（效用怎么求？好求，原先的消费束代入到效用函数不就行了）范里安数理是用差分号写的吧，我忘了，仔细看看吧，或许那个方程本就是保持原购买力不变的呢，那就没什么矛盾了。
楼主您终于回了啊
看书看得多欠总结啊。还是我之前说的观点，真的是要基础打扎实再往上走，高鸿业平新乔范里安混着看会混乱的，讲的东西自然是一样，问题是学的人自己没有一个好框架去接受这些东西，骨架没搭好，长肉最多也是良性肿瘤。还是看范里安吧，急什么平新乔呢，考研的考试犯不着这是第一功利的说，第二基础扎实了考上研究生再看平新乔也够了。

加油啊，有毅力

加油！

谢谢你！
嘿嘿…我自学的时候就喜欢一个不懂就对照着不用的教材看。看来这个方法只适用于学习运筹之类的学科，经济学还是各家观点各派都有……
刚刚我往后翻，发现这章附录部分，有详细一点的差分形式推导，最后也给出了偏微分形式。
我后来的理解是:那个购买力保持不变，其实可以看作先按原消费束进行了买卖把m消费掉了，然后让价格变化，此时就可以算出新的购买力不变的收入m'，它相当于是p，p'和m的函数,新的消费选择又取决于m'和p'，这样就传递过来了……

嗯~我会先专心看完范里安的，谢谢你的关注！

chapter 10    intertemporal choice
跨期选择
乍一看这个标题有点吓人，仔细理解一遍，发现这一章主要就是将之前对于两种商品如何选择的模型，套用到了今天还是明天消费  各消费多少的问题上来。。。
觉得能想到怎么去套用模型，并且做得有意义，是一件很棒的事情~~~在上偏微分方程的时候，我们望着一大堆什么弦振动热传导方程都晕了，多年不学物理了，觉得这些离我们很远。老师说，其实它们用处大着呢，套用到金融领域就是很有用的东西~~
嗯，勉励自己~一定不能读死书，模型要敢想敢用~模型不是考试题，模型都是工具而已！
回归正题……
首次，套用过来需要注意的就是预算线的斜率。
如果无利率就是1，有利率就是1＋r
其他的都可以类推的

然后，考虑到通货膨胀的影响:
这里把收入，或者说禀赋，是用消费品的单位来衡量的，所以说190页那个式子左边是p2*c2(乍一看挺奇怪的)
由此引出了一个实际利率ρ(real rate of interest )的概念，1＋ρ等于1＋r/1＋π……这里我恍惚记得曾经上宏观课的时候，是不是说的是相减呀？？
带着疑问……
我发现，相减那个是约等于:
ρ≈r-π
终于知道它是怎么来的啦！
十点了，今天看到这里~

努力学习！！

学习很重要，共勉，这些书我在读大学本科的时候都读过，确实很有裨益

好样的　继续ing　　一鼓作气！祝一切顺利！

楼主，我以为你不来论坛了呢？寒假很长一段时间都没来了。我也没有再上来了。范里安的英文版我没有坚持读下去，不过翻译版的我一句读完了。现在在读第二遍。既然我们的队长回来了，哈哈，有空上网的时候我也要跟进啊~~

好生霸气威武，可惜当年我考研时没看到

Good evening ~~
Today I have finished the chapter 10. Let's go on from 10.6
受不了自己的英语了…我还是写中文总结吧……
接下来10.6 a closer look ，主要是文字分析得出一个总结:消费品的现值等于收入现值。这个结论其实也是为之后  多个时期的决策分析做准备的。
这里有句话我半天没看懂:An endowment with a higher value gives rise to a budget line that is farther out .后面半句的结构‘that is farther out ’是什么从句呢？ 我最开始把farther 看成  father 了，父亲…硬是不理解。
嗯，这么常用的词我都不认识，这里强调一下~:
farther   adv. 更远地  ＋away/apart

之后，对于多个时期的情况，各时期的收入现值之和等于各时期消费现值之和，这就是budget constrain 了~~

一个原则~present value is the only correct way to convert a stream of payments into today's dollars .
在这个基础上，就可以对比不同的投资是的合算了。之后的一节bond 债券就是，这个我利息理论学过，所以没很认真看。

说到这个债券定价，我想到今天我还逃了一节金融数学的课>_<。。那本书是英文的，之前又没有学过金融衍生物，课上得觉得没收获就逃了，打算自己系统得自习一下，各位有没有推荐的书~~~目前我正对着货币金融熟习那些基本概念。关于金融数学，有没有什么不错的中文教材？

哈~你都第二遍啦？不错不错~
我们可以多讨论交流一下哦~
嗯嗯，这个学期我一定要坚持下来……之前我的失踪是因为勤奋的小人被懒惰的小人打趴了>_<

哪里霸气了……这个计划差点中途挂掉了。。>_<坚持完才能说霸气，现在才1/3，加油~~

有意思，不过不是每个人都适合

不错的文章

ding

ding

chapter 11 asset market
资产市场
       今天看了11章的一半。高数做到重积分，计算有点多，所以时间安排调整了一下。提醒自己：不求速度，务必扎实。
       资产市场这一章，大概也是前一部分的一个延伸应用吧，围绕着的中心就是在未来是确定的条件下，资产市场的均衡状态。均衡分析就会讲到无套利原理，当然，这里要强调假设前提：市场是无风险的。
       嗯，那么一切理想状态下，收益率=利率。
       这一章实际的例子举了很多，特别是关于房子。有个隐性回报（implicit rental）的概念就是说，买房的回报并不只在于之后出卖它的收益，还有租金——哪怕你自己住了这一套房子，这也就是要考虑机会成本了。关于房子的市场泡沫呢，是和预期有关。房价上升有两个效应：一个是减少需求，高价导致需求下降；一个是使得大家预期房价还会上升，那么感觉存在套利机会。。。后者效应比较大的时候，就会导致房价继续推高，进而产生泡沫。所以泡沫和公众的预期有很大关系。

=。=感觉自己总结了半天都没有什么系统性的东西……或许这一章本来就偏叙述吧。

这一章出现了好多不熟悉的专业词汇，这里汇总一下
arbitrage  套利
dibident 股息
bubble 泡沫
depletable resources 不可再生资源
municipal bonds 地方性债券

今天看了11章的后面部分
差不多都是文字性的例子了，
都是用了无套利条件来分析的，不可再生资源，森林的砍伐收入，石油的价格决定……
看着和做英语阅读一样，我就详细不总结了。

今天脑袋里倒是对于考研的录取状况一直在想……
研究生关于录取名额留给统考的，和给推免生的比例问题

很多人都抱怨留给统考的名额少
其实，这样的一个比例   是一个合理的均衡状态
因为学校每年都在调整……就像市场行为一样
以前，也许招的统考的多，但是对比发现推免来的学生质量高一些
那么势必会调整录取方案——毕竟学校是站在自己收益最大化的角度来的
这个调整比例的过程
就像是一个向均衡靠拢的过程一样。

对于我们来讲，
也是一样的。
留给推免的名额多就是对统考人的不公平么？
不是的，想想各自的付出
能推免成功的人
他们或许要努力三年，如果考虑上高考，那就更多
而如果参加考研呢？
一年的疯狂足够了

这个“市场”是平衡的
那么哪条路都一样，没有套利的机会。
没有套利的机会，那就不该有抱怨。

我对自己说
这不到一年的时间里
我要将那失落的三年赶回来。

之所以有这个感慨，是因为明天要去安泰的宣讲会
宣讲会后有现场面试，有夏令营的入营offer
自己虽然目前也是专业第三，拿了一些小奖
但是六级太差，连申请这个面试的资格都没有（要550以上呢~我差远了555555……）
于是乎有点失落，以及焦虑
嗯~现在已经调整好状态了~~~
明天还是会去听一听，找点刺激！
打了鸡血以后回来继续考研复习~~~


今天发了好多题外话，望见谅。

你高数看的好快啊，呵呵，我的数学看的好慢啊。。。。

其实你比我好多了，这些夏令营我想都不敢想，像我这些几乎可以忽略的小人物，能幻想幻想就已经很有勇气了。有时候会自卑到放弃，这短短的一个多月来，都不知道有多少次想要放弃的念头，每次我都要对自己说，没事没事的，可是每次都觉得自己的心理不够强大，我的心不堪一击。

相形见绌。。。自己得加油啊

        大一的时候我只是想我以后考研，我对国奖、专业第一也是仰视着看的，那时大概专业十多名吧。大二认识一个保研人大的师姐，忽然有了“为什么我不可以”的想法。大二学得很努力，居然真的拿到了专业第一。
        可惜的是，也许自己是有了进步，心态浮躁了，之后关于数模和六级的铺垫没有走好。
        现在绕了一圈，回到考研的路。
        你创造一个奇迹的前提是，你相信奇迹，也知道它是靠什么实现的。

下午我没课，自习补进度，晚上再来总结~~~加油！

chapter 12 Uncertainty  不确定性
不得不感叹，大师的书章节编排的环环相扣~
资本市场那章之中讨论到风险的问题，但是并没有深究，而是对于确定性的收益情况讲得很详细（无套利那里）
接下来呢，就衔接到不确定性，也就是带有风险的情况

这里用到的方法任然是以前消费理论里面的消费束、无差异曲线那一套。
关键：横纵坐标表示的是两种结果（好坏）的得益
          斜率与要交的保费与保险价值的比率r有关  r/(1-r)

之后讨论了两种效用函数。直接求期望型的和科不道格拉斯形式的~

今天任务有点拖拉！
反省一下。。。。
假期终于可以三整天自习了~加油！