纵观CFA 三级，最重要的两个概念就是portfolio（投资组合）和risk management（风险管理）。风险管理主要是运用远期、期货、期权和互换等策略来对现在的资产进行套期保值，以降低风险。而投资组合管理就是建立一个包括权益产品、固定收益产品、衍生产品和其他类投资产品在内投资组合，以实现特定风险下的收益最大化。