单纯的死亡保险，支出现金流通常包括死亡风险成本，费用和退保成本，由于此类产品现金价值极低，所以暂不考虑退保成本。死亡风险成本（保额*死亡率*贴现因子）受死亡率影响，死亡率通常很低（相对于生存率来说），死亡率虽然逐年上升，但是这种上升可能被贴现因子所抵消，所以只要贴现率足够高，几十年后的死亡成本贴现到现在，也不一定比今年的死亡成本高多少。而费用大多受生存率影响（费用的精算现值=生存率*费用*贴现因子），并且多发生在保单初期，相对于死亡风险成本来说也是一项较高的支出。
收入现金流最主要的就是保费收入（生存率*保费*贴现率），由于生存率远大于死亡率，只要交费期足够长，即使是三十年后的那一笔保费收入的现值，也会很高（相对于三十年后的死亡成本）。
从久期的公式可以看出，高额的现金流越靠近现在，久期越小，高额的现金流越远离现在，久期越大。由于支出现金流中费用占了很高的比重，而费用又发生在前期，所以久期较小。收入现金流中保费会比较均衡的持续到几十年后，所以久期比较大。
从久期的含义是，久期越大，现值对于贴现率的敏感度越大。所以利润（贴现率）上升，收入现金流的现值下降的会更剧烈，所以利润可能降低。

这个久期不是负值么？

并非说存在投资失败支持型产品，你忽略了一个假设，即投资收益率也用于折现率

我之前的关于久期以及现金流的理解有误，但是这种就是投资失败支持型，因为支出部分在前端意味着占用了更多的投资收益（产生更多的负投资收益），从机会成本上的角度上看应该就是投资失败型。

当然在实务上，投资收益率用作折现率，可能性是很小的，仅存于财会准备金中的分红险...