使用面板数据估计模型,发现固定效应和随机效应计算的R2相差好大,前者达到0.97多,后者仅有零点零几。哪位高人帮忙解释下?谢谢!
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很正常,固定效应是是组内估计量“within estimator”,而随机效应是组内估计量(within estimator)和组间估计量(between estimator)的加权平均。所以要根据hausman检验选择到底是固定效应模型或随机效应模型。