美亚汇投：8.4股市、大宗商品今日观点

　　2016年8月4日   星期四

　　今日观点

　　股票观点：震荡反弹

　　在这里就说一个板块好了，也是当前的时事热点。

　　前几天，第一次“上海国资改革逆势拉升”的当天，我就点苹果，机构锯齿版布局的，是中线看好的机会，连第二天早盘的差价博弈逻辑也说的很清楚。毕竟是场内存量的机构率先启动的板块，要肯认。

　　详细说一下国企改革，一线国企改革是“上海国资委”，一点五线是“深圳国资委、天津国资委”，具体的活跃程度，看市场的风险偏好。如果人气起来了，像昨天天津国资委强势冲涨停那样子，首先扩散的绝对不会是央企改革；国企改革的特点就在于：由中央向地方过度；央企改革盘子太大拉不动，龙一没了，看龙二，地方国资委的机会就来了。

　　按照当前的证监会的严管条件来说，出现这种强势拉涨停的必然会出现“问询函”，至少在我写这个早评的时候，我还没看到，那我们就心领神会，资金知道了短暂默许的方向。那么短线市场的拉升必然还会延续。

　　但是，先手的这些（1线、1.5线国资委）肯定不会是后期我们投资的最大机会点；根据“中央向地方过渡”的特点，接下来的行情只有一种可能，那就是依葫芦画瓢，开始点燃其他国资委概念——2线国资委。

　　二线蓝筹重点看中：厦门、重庆、四川。

　　推荐几个二线蓝筹个股关注的标的，做一下简单参考：

　　厦门：厦门国贸、厦门港务、建发股份；

　　重庆：渝开发、川仪股份、重庆水务；

　　四川：四川路桥、岷江水利、四川成渝；

　　大盘指数方面，由于创业板缺血，表现不咋地，存量博弈的背景下，创业板不行，指数方面就没什么看点，所以大盘在这里就不多讲了，关注文中讲到的题材即可。

　　不清楚大盘会不会涨，直接用逆向思维，就看能不能找到大盘要跌的理由，如果找不到大盘要跌的原因，那就是你看涨的由来。

　　大宗商品观点

　　现货黄金：

　　周三早些时候亚股走弱给金价提供了一定的避险买需，帮助金价守住隔夜大部分涨幅，但在晚间美国乐观ADP数据出炉后，金价小幅回落，目前失守1360美元整数关口，美元指数的企稳反弹令金价存在较大的回调风险。

　　具体数据显示，美国7月ADP就业人数增加17.9万，为近四个月月最佳表现，增幅也高于预期值17.0万，前值从17.2万上修为17.6万。ADP就业数据通常被视为美国政府公布的非农就业报告的风向标，这为周五(8月5日)的非农就业报告提供了较好的预期，数据公布后美国联邦基金利率期货暗示FED加息几率微升，其中：美联储9月加息几率微升至22.0%(数据公布前为20.0%)，12月加息几率微升至39.2%(数据公布前为37.3%)。金价则自日内高点1366美元附近走弱跌破1360美元。

　　从技术面来看，短期来看，现货黄金的初步阻力在1370-72附近，一旦突破，那么黄金有望将延续上行动能至1400美元/盎司关口，这也是2013年9月以来首次。下行方面，金价短期支撑接近1355-50区域，接下来就是20日均线的关键支撑，在1340-38区域附近。如果跌穿20日均线支撑，或表明金价的上行势头遭到破坏，将恢复短期的修正走势。

　　黄金操作思路：

　　1370附近空单参与，目标看1343，止损1365；

　　1340附近做多，目标看1355，止损1335.56下方。

　　宁贵沥青：

　　沥青的行情仍然像个诱惑力超强的女人一样，给我们上演着深V行情，也终于走出来我期盼已久的反弹行情。

　　欧洲交易时段，在晚间美国EIA原油库存数据公布前，油价已经小幅上扬，随着晚间EIA数据的公布，油价短线跳水后迅速拉起，并不断扩大涨幅，因尽管美国EIA原油库存意外大增141.30万桶，但是美国汽油库存、库欣原油库存以及美国石油产量均意外大幅削减，因而导致油价短线巨震，近期原油利空消息频出致使油价持续承压且连续下跌，油价一定程度上处于超卖状态，因此些许利好便可支撑其短线强劲反弹，但反弹料难以长时间持续。美国NYMEX 9月原油期货价格现报40.88美元/桶，涨幅3.57%，目前基本交投于日内高位附近，日低39.19美元/桶。10月布伦特原油期货价格现报43美元/桶，涨幅2.55%，日内高位43.23美元/桶，日内低位41.50美元/桶。

　　回到文章开头，之所以一直强调是一个期待已久的反弹，主要原因还是在于，国际油价一定下跌到了40美元的整数关口，这个位置不反弹，我在这里觉得才奇怪，既然走出来了，符合个人预期，那么走势上就可以继续按照既定的交易策略执行就可以。

　　技术面价格已经明显破位下降平行趋势通道，接下来的走势大概率回朝上方的第二维度的下降趋势线靠拢，短信啊反弹目标暂时以4000点整数关口作为观察基准点，本轮第一轮反弹预计会相对较强，主要原因在于借力EIA实现的数据+基本面形成的双重刺激带来的价格上涨，建议日内继续关注多头反弹的空能空间，不到压力位不考虑空单参与。

　　沥青操作思路：

　　3920附近多单参与，多单目标看3980附近，止损3880；

　　4020附近空单参与，空单目标看3940以下，止损4040。

　　美亚汇投深度解析

　　一、官方首次承认二维码支付地位 概念股躁动

　　近日，支付清算协会向支付机构下发《条码支付业务规范》(征求意见稿)，意见稿中明确指出支付机构开展条码业务需要遵循的安全标准。这是央行在2014年叫停二维码支付以后首次官方承认二维码支付地位。

　　此前，央行曾向支付清算协会、银联发函确认二维码支付地位。央行要求支付清算协会在前期相关工作基础上，按照要求，会同银行卡清算机构、主要商业银行和支付机构出台条码支付行业技术标准和业务规范，并在个人信息保护、资金安全、加密措施、敏感信息存储等方面提出明确要求。

　　二级市场上，新大陆是国内电子信息以及税控收款机等多领域的龙头企业，在国内终端厂家中唯一掌握终端核心芯片设计技术，也是第一家获得金融税控收款机许可证和唯一拥有被誉为"3G瓶颈技术"的二维码自动识别核心技术的企业;证通电子旗下POS机业务，受益二维码等移动支付产业发展;新国都在二维码支付业务方面也有布局。

　　二、不良资产收益权转让试点将启动 AMC概念股迎来爆发期

　　银登中心今日发布信贷资产收益权转让的两项细则，随着该细则出台，不良资产收益权转让试点将于近期实质启动。目前第一批不良资产收益权转让试点机构名单已定，包括银行和信托公司;首单不良资产收益权转让信托计划将于近期落地发行。

　　分析称，不良资产管理催生新投资机遇，AMC业务资格牌照稀缺性明显。

　　AMC(Asset management companies)即资产管理公司。一类进行正常资产管理业务的资产管理公司，没有金融机构许可证;另一类是专门处理金融机构不良资产的金融资产管理公司，持有银行业监督委员会颁发的金融机构许可证。

　　陕国投A转型升级,积极推进金控平台的布局。根据公司战略规划,除了扩展信托主业外,公司将积极谋划金控平台的发展路径。2015年公司已增持长安银行股权并入股地方AMC,目前公司仍积极调研新设金融机构,预计2016年公司继续投资合适的金融机构股权是较为确定的方向。

　　海德股份增资设立海德资产管理公司，通过海德资管来开展不良资产管理业务。公司获取地方AMC牌照醉翁之意并不在省内AMC业务(省内不良资产一级市场购买(银行、非银机构),以债务重组或者传统方式进行处置),而是觊觎全国不良资产处置(可以是一级市场上10户以下不良资产的组包转让,也可以是全国范围内不良资产二级市场购买并处置等)。公司目前储备的不良资产项目已有几十亿规模,可直接带来5000万以上净利润。

　　三、国务院发文促石化产业持续健康发展 点名细分行业

　　据中国政府网8月3日消息，国务院办公厅发布关于石化产业调结构促转型增效益的指导意见。意见要求，产能结构逐步优化，产业布局趋于合理，绿色发展全面推进，创新能力明显增强。

　　重点任务方面，意见提到，严格控制尿素、磷铵、电石、烧碱、聚氯乙烯、纯碱、黄磷等过剩行业新增产能。此外，要求围绕航空航天、国防军工、电子信息等高端需求，重点发展高性能树脂、特种合成橡胶、高性能纤维、功能性膜材料、电子化学品等化工新材料，成立若干新材料产业联盟，增强新材料保障能力。意见还提到，鼓励外资参与国内企业兼并重组，支持我国大型石化企业开展跨国经营，提前做好风险应对预案，并加强国际产能合作。

　　二级市场上，煤头尿素龙头华鲁恒升、气头尿素龙头四川美丰、国内氯碱领先企业中泰化学、天原集团有望受益于产能控制。新材料方面，金发科技主营增韧增强树脂，产品包括高性能碳纤维及复合材料等;PI膜新龙头时代新材建成了国内首条化学亚胺化法PI膜中试线，相关产品性能已经达到国际知名厂家的水平。