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关于panel logit
楼主
lucy73
1822
1
收藏
2009-07-20
连老师:
您好!
我在用panel logit 做上市公司财务危机预警,用随机效应模型估计时,资产负债率、资产净利率、净资产增长率、总资产增长率和总资产周转率等5个指标是显著的,可用固定效应模型估计时,资产净利率和总资产周转率就不显著了。我想问一下连老师这是怎么回事?我是不是得在固定效应模型中把这两个不显著的变量剔除后再进行hausman检验?另外,我还想问一下连老师用panel logit 有没有需要特殊注意的地方?谢谢!
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沙发
arlionn
2009-7-20 15:12:13
这个问题我也一直存在疑问。我的理解是,FE和RE的假设条件不同,对于你的样本而言,我认为RE模型更为合理。但最终是否能够使用RE模型,还需采用Hausman检验,问题在于该检验通常存在过度拒绝原假设的问题。因此,你可以先执行一下Hausman检验,看看结果如何。如果不拒绝原假设,则使用RE是最佳的选择。
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