求问GARCH模型中α+β＞1 怎么处理

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收藏 2018-12-22

我是用沪深300股指每日收盘价取对数然后用收益率的形式进行对数差分处理
并且通过了ADF检验表明数据是平稳的
之后通过ARMA模型确定了滞后阶数为（2,2）并且存在ARMA效应
随后建立了GARCH（1,1）模型但是结果α+β＞1
请问该怎么处理可以使它小于1啊

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2019-2-20 14:37:17

a+b>1是不稳定的，你做的DF、ADF都是检验原序列是否平稳；garch中不但对条件均值，对条件方差也要求所有有了a+b<1。

试试IGARCH

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2019-2-22 14:57:33

可以试一试残差平稳与否，进行协整检验

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2020-2-12 21:22:13

胖胖小龟宝发表于 2019-2-20 14:37
a+b>1是不稳定的，你做的DF、ADF都是检验原序列是否平稳；garch中不但对条件均值，对条件方差也要求所有有了 ...

这种情况该怎么办？都是负的...该怎么分析啊？

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2021-10-13 20:25:48

请问楼主解决问题了吗急求答案

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