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FIGARCH问题
楼主
首先魔方
2009
1
收藏
2011-06-06
方老师: 您好!
我在做FIGARCH的时候,估计出来的d>0.5,是不是说明模型有问题。但是。我看国内的相关文献,也有估计出来的d=0.57>0.5.所以有些困惑,请您解答。
谢谢!
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全部回复
沙发
ruiqwy
2011-6-10 22:21:33
您好,d的取值有时会>0.5,一般认为大于0.5是非平稳的,而0<d<0.5认为是平稳的和具有长记忆的。
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