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1658 1
2011-11-17
我有一组商品价格数据pri,采用允许两个结构突变的单位根检验  Clemente,Montanes,and Reyes(1998) 得到如下结果,

clemao2 pri, graph

Clemente-Montas-Reyes unit-root test with doublemean shifts, AO model

pri   T =   22          optimal breakpoints :     1993 ,     2008

AR( 1)               du1            du2         (rho - 1)       const

-------------------------------------------------------------------------

Coefficients:    -2310.03029   6551.52855     -1.01915       1.029e+04

t-statistics:         -1.915          3.302       -4.678

P-values:            0.072         0.004       -5.490 (5%crit. value)


不知该如何解释?是有两个结构断点并且存在单位根吗?


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2015-1-25 00:23:22
These tests are those described by Clemente, Montanes and Reyes (1998), providing tests for stationarity in the presence of a double structural break in the series. The test considers the null hypothesis that (rho - 1) is different from zero. A test statistic exceeding the critical value is significant.
应该是包含两个断点的非平稳序列
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