美国经验表明，税收优惠是撬动商业养老保险发展的巨大杠杆。 美国ZF为完全由个人缴费的个人退休账户（IRA）提供了多种税收优惠，带动了3.681 万亿美元IRA 资产规模，在总养老保险资产中占比达到26.20%，增速基本维持在20%以上，使IRA 成为了美国最为重要的养老保障计划。