ARCH 方差方程中如何引入變量
假設我有變量A 想引入到ARCH方差方程,在eviews6中,選擇 component ARCH(1,1) 並在vairance regressors中輸入變量A
均值方程輸入 Y c Y(-1)
結果方程為
Q = C(3) + C(4)*(Q(-1) - C(3)) + C(5)*(RESID(-1)^2 - GARCH(-1)) + C(6)*A
GARCH = Q + C(7) * (RESID(-1)^2 - Q(-1)) + C(8)*(GARCH(-1) - Q(-1))
貌似 A變量未引入到方差方程中,且輸出結果的方程和ARCH方差方程形式(ht=a0+a1Et-1^2)有所區別,不是很理解,還請高手相助