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2013-06-29

naitive回归中,内生解释变量的系数为a1,采用工具变量后,该解释变量的系数a2,如果a1>(or <)a2,其经济学意义在于?可以如何解读?

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2013-6-30 23:07:12
一些基本问题需要实现搞清楚:
OLS 和 IV 估计的假设条件有何却别?
如果确认了内生性问题的根源,并通过一系列假设检验确定了内生性问题的存在,并选择了合适的工具变量和模型设定形式,那么 IV 是无偏估计,OLS 则有偏。
a1<a2,表明 OLS 低估真实值,反之,高估。

这只是一个粗略的解释。具体要看内生性问题的来源,是遗漏变量导致的,还是衡量偏误导致的,抑或自我选择问题导致的。


我建议你多花点时间看看最基本的东西,根基不牢,上层建筑摇摇欲坠。
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2013-7-1 02:18:48
谢谢宝贵建议
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