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论坛 计量经济学与统计论坛 五区 计量经济学与统计软件 Stata专版
4042 2
2014-03-30
求问各位大神:
xtabond2里的twostep是什么意思?是指第一个step估计出来权重矩阵再在第二阶段利用估计好的权重矩阵来估计参数?在跑stata时总会警告我说权重矩阵是退化阵,其逆矩阵会用generalized形式,这是个什么形式?这个warning会有什么后果?

还有如果不加twostep,是不是意味着xtabond2利用的是onestep?也就是假定为同方差?等价于2SLS?
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2014-3-31 19:25:16
内生性处理一般采用差分gmm和系统gmm,它们都提供一步法和两步法估计,两步为最优估计,估计后一般要看看ar(2)及hensen j值
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2014-3-31 19:26:02
不等同于2sls
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