这里用的是Error Component Model，C就是常数项，BJ—C等表示才是个体效应，一般我们不能分开估计这两个量，所以就有你所说的虚拟变量，这个虚拟变量实际上是这两者之和。Eviews6里的回归原理是这样的：先通过Demean Equation估计出Coefficient，然后通过Averaged Across All Observations Equation估计出C，再通过Averaged Over Time Equation估计出个体效应。这里面写不出方程来，具体的你可以参考Badi H. Baltagi的Econometric Analysis of Panel Data，P12-13。

所以C不要去掉，方程本身就含有C！

感谢楼上的讲解，但是我察看了张晓彤老师的讲义 回归结果中有random effect 这样的结果才能是误差分量模型 即error component model

但是用eviews6.0怎么才能做出固定效应的结果来呢？就是以下这个模型       y_it = b₁ x_it +g₁ W₁ + g₂ W₂ + … +g_N W_N  +e_it,  t = 1, 2, …, T

这个是没有固定截距C的~

[此贴子已经被作者于2008-6-26 22:03:58编辑过]

我也是运用张老师的讲义及数据运用EVIEWS6.0跑了一遍，跟贴主的结果一样，也出现截距项，而且有些截面的系数与EVIEWS5.0的结果有差异，但T值与F值及其PRO。则是相同的。