1. 被解释变量在0与1之间，不可以用probit模型，应该用tobit模型。
2. 因为你有panel data，可以考虑random effect tobit模型。和probit一样，tobit是没有fixed effect模型的。
3. stata 命令是xttobit
4. 最后说一句，第一步先估计DEA效率，第二步再用它作为dependent variable回归，这种两步法有缺陷。因为如果第二步回归的变量会影响银行绩效，那么第一步估计银行绩效时就应该把它们包括进去，这是典型的omitted variable问题。现在好的杂志都不认DEA。

您好！我按照您的办法做了tobit回归。有3个变量p值不显著，不知道怎么解决应该滞后一期吗？stata如何操作？谢谢您啦

tobit回归
obit dea cdb flx scz zyw czjm ncjm gyb, ll

Tobit regression                                  Number of obs   =         65
                                                  LR chi2(7)      =      16.66
                                                  Prob > chi2     =     0.0197
Log likelihood =  17.523028                       Pseudo R2       =    -0.9064

------------------------------------------------------------------------------
         dea |      Coef.   Std. Err.      t    P>|t|     [95% Conf. Interval]
-------------+----------------------------------------------------------------
         cdb |   1.290669   .7408294     1.74   0.087    -.1922621      2.7736
         flx |  -1.741402    .943582    -1.85   0.070    -3.630187    .1473824
         scz |  -.1696402   .3655828    -0.46   0.644    -.9014335    .5621532
         zyw |   .0465319   .3015772     0.15   0.878    -.5571404    .6502043
        czjm |  -.4000366   .1443396    -2.77   0.007    -.6889637   -.1111096
        ncjm |   .1202131   .3177349     0.38   0.707    -.5158023    .7562286
         gyb |  -.0398725   .2293632    -0.17   0.863    -.4989929    .4192479
       _cons |   1.425019    .246081     5.79   0.000     .9324346    1.917604
-------------+----------------------------------------------------------------
      /sigma |   .1798742   .0159788                      .1478892    .2118592
------------------------------------------------------------------------------
  Obs. summary:          1  left-censored observation  at dea<=.43729001
                        64     uncensored observations
                         0 right-censored observations
您看下我的回归结果能帮忙解释下吗？谢谢您

你是面板数据，要依照上面坛友的建议用xtset先设一下面板。再用xttobit。

您好！我在9楼发了一个我做的回归结果，由于第一次用stata，我只会看p值，您能帮我解释下吗？另外我看到几个P值不显著，这个怎么处理？万分感激！

二值选择 如 0和1 可以用probit 的，tobit 适用的是y的概率分布由一个离散的和一个连续的分布组成的混合分布

你的第四点说得好有道理的样子，那是不是好多计算TFP，然后把TFP当成解释变量的模型都有问题啦