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7940 2
2016-01-12
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求助各位大神,我做stata差分GMM估计,然后结果大部分人只看AR(1)和AR(2)以及sargan检验。我想请教一下差分sargan检验的两个P值怎么看?具体如下:Difference-in-Sargan tests of exogeneity of instrument subsets:
  iv(cgbl 2010b.yr 2011.yr 2012.yr 2013.yr 2014.yr)
    Sargan test excluding group:     chi2(6)    =  23.92  Prob > chi2 = 0.001
    Difference (null H = exogenous): chi2(4)    =   4.69  Prob > chi2 =  0.320

上面结果标红色的这两个P值分别怎么解释呢?第一个是不包含组的sargan检验,可是这代表什么呢?第二个是差分,原假设为工具变量集是外生性的,然后这个又代表什么呢?我看文献上的差分sargan只有 一个值,该选哪一个呢?
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2017-12-6 10:56:59
我这个菜鸟明确的告诉你,这两个值都不是sargan检验的值。
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2021-5-23 22:28:01
你的检验已经写了,这是检验exogeneity of instrument subsets,也就是检验我们拿来做工具变量的子集内部IV的外生性
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