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久期与凸性公式中单位的一致性
楼主
凉风下庭槐
2245
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2016-03-20
悬赏
5
个论坛币
未解决
比如有一个以半年频率计复利的债券定价,根据久期公式计算出的久期单位应该是(半年),那么根据凸性公式计算出的凸性有单位吗?当收益率变动的时候 ΔP=-Dm*P*Δy+convexity*P*(Δy)2,如果Dm单位已经换算成了年(除以二),那么这里的Δy相应的要用年利率的变动值,凸性也要除以二吗。
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