连老师：你好！
           我在研究多元化与资本结构问题，模型通过hausman检验选择re，估计后结果还基本可以。为了进一步控制模型的内生性，我选择滞后一期多元化程度变量作为工具变量，根据您的讲座，我觉的 xthtaylor 比较合适，我还产生了滞后期新变量带入。可总出错There are no time-invariant exogeneous variables in the model.If you have those variables specified, they may have been removed because of collinearity.我对命令理解有误？如果不行，我应该怎么估计。如果估计后结果不理想，是否说明以前所做估计结果不稳健？
                                                                                                                                         谢谢老师