我去问了，请看看 Jeff Wooldridge 之回答，https://www.statalist.org/forums ... ue-of-ar-1-test-0-1。

黄老师，我有点没看懂，是说要观测估计值么？我的数据是个N=31 T=10的短面板，能不能说得稍微简单点呢

黄老师，我有点没看懂这个回答 是说要观察估计值大小与-0.5的差距么？ 我的数据是个N为31 T为10的短面板，通过加入解释变量的滞后期作为工具变量，AR2和Hansen检验能通过原假设，就是那个AR1的P值已经不能拒绝原假设了    老师能不能解释的简单点呢？
Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z =  -1.54  Pr > z =  0.124
Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z =  -0.71  Pr > z =  0.475
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Sargan test of overid. restrictions: chi2(18)   =  23.34  Prob > chi2 =  0.178
  (Not robust, but not weakened by many instruments.)
Hansen test of overid. restrictions: chi2(18)   =  21.27  Prob > chi2 =  0.266
  (Robust, but weakened by many instruments.)

我计量理论不好，根据其所说，我的判断是该 AR(1) 检定并不 informative，所以不必管它 (我正在问 Professor Wooldridge)，这或许也是大部分只报告 AR(2) 而不报告 AR(1) 之原因吧？

感谢黄老师解答！！帮了个大忙  老师如果后续对于这个问题有了进一步的理解，望老师能再指点一二哈哈哈