一般来说，在为了保证条件方差和非条件方差的非负性的同时，保证GARCH序列的平稳性，综合考虑，GARCH的各系数应该保证都是非负的，因此一个简便的判别估计好坏的方法就是看回归系数是否大于零。但是往往不能满足，尤其是ARCH模型，于是才会有EGARCH这种衍生模型。

这个问题我曾经问过我老师，结果他的回答是：1、比较复杂，没法给你说清，2、一般是这样，3、但有时自回归项的系数可能为负的，为什么我也不是很清楚，大概是考虑把自回归项迭代之后的情况吧。

我自己看了一些书是说GARCH(1,1)系数得非负,其他就不一定了,但要满足一定条件!但算起来好象挺麻烦的!

我就想知道如果GARCH中出现负系数,有没有什么简便的方法判断该方程还能不能保证条件方差非负?如果该模型算出的样本内所有条件方差都非负,这样能说明该方程可以保证条件方差非负吗?