我先将我的步骤大致说一下
首先检验收益率序列R的自相关性，发现与滞后5阶显著相关
然后对r(-5)回归
之后对残差做ARCH-LM检验
这是滞后9阶的结果
结果如下
Heteroskedasticity Test: ARCH                               
                               
F-statistic        2.348236            Prob. F(9,724)                0.0130
Obs*R-squared        20.81833            Prob. Chi-Square(9)                0.0135
                               
                               
Test Equation:                               
Dependent Variable: RESID^2                               
Method: Least Squares                               
Date: 06/03/13   Time: 13:54                               
Sample (adjusted): 5/12/2010 5/23/2013                               
Included observations: 734 after adjustments                               
                               
Variable        Coefficient        Std. Error        t-Statistic        Prob.  
                               
C        0.000132        2.38E-05        5.559009        0.0000
RESID^2(-1)        0.012711        0.036722        0.346147        0.7293
RESID^2(-2)        0.040154        0.036723        1.093422        0.2746
RESID^2(-3)        -0.041296        0.036677        -1.125938        0.2606
RESID^2(-4)        0.024989        0.036416        0.686215        0.4928
RESID^2(-5)        0.081969        0.036306        2.257732        0.0243
RESID^2(-6)        0.066544        0.036436        1.826316        0.0682
RESID^2(-7)        0.062423        0.036504        1.710024        0.0877
RESID^2(-8)        -0.002296        0.036546        -0.062836        0.9499
RESID^2(-9)        0.076758        0.036531        2.101169        0.0360
                               
R-squared        0.028363            Mean dependent var                0.000197
Adjusted R-squared        0.016284            S.D. dependent var                0.000388
S.E. of regression        0.000384            Akaike info criterion                -12.87609
Sum squared resid        0.000107            Schwarz criterion                -12.81344
Log likelihood        4735.527            Hannan-Quinn criter.                -12.85193
F-statistic        2.348236            Durbin-Watson stat                2.004669
Prob(F-statistic)        0.012956                       
                               


可以说明存在ARCH效应吗
还有我的步骤正确吗？
希望能解释的详细一些！谢谢大家！