楼主你的那两个dummy可以去掉一个，两个都放进去run不了。其他的看着很明了哈，就是把你需要的数据就准备好，比如超额收益，然后就在stata或者其他软件里面点一点就出来了。

而且这个也不是传统意义上的非对称GARCH，非对称GARCH是指在条件方差方程中引入非对称项，最简单的就是GJR-GARCH，完全可以满足你的要求，这个模型中，你可以define你自己想要的条件均值模型。dummy variable加一个进去就行了。