两个序列的动态相关

DCC代表什么

3# 爱萌
我也想做两列数据的动态相关系数，苦与matlab使用太差，DCC好像是什么两步法的意思。

DCC,dynamic conditional correlation,DCC-GARCH model是multivariate GARCH  model的一种
用于研究co-dependence或者说是co-movements.
原理很简单呀，先说CCC-GARCH model，也就是constant conditional correlation model，也就是说假设conditional correlation是constant，DCC就是会time varying.
楼上说得不错，对于Engle 搞出的 DCC进行estimate时，他是建议的两步方法。在这里提醒一下，DCC model总共有2总，其实细分有3总。
对于contagion的研究，一般有用VAR的，也有用MGARCH去研究的

就是个两步的思想，