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ECM输出结果怎么看?急!谢谢了
楼主
tyy20070819
6564
6
收藏
2010-06-28
Date: 06/28/10 Time: 11:39
Sample(adjusted): 2004:4 2010:1
Included observations: 22 after adjusting endpoints
Standard errors & t-statistics in parentheses
Cointegrating Eq: CointEq1
LFDE(-1) 1.000000
LM2(-1) -1.500769
(0.03830)
(-39.1801)
LR(-1) -0.099388
(0.00881)
(-11.2810)
LZBJ(-1) -0.182123
(0.03304)
(-5.51275)
C 12.52137
Error Correction: D(LFDE) D(LM2) D(LR) D(LZBJ)
CointEq1 -3.557542 -0.002699 0.173837 -1.253753
(0.25369) (0.03479) (0.74517) (1.02248)
(-14.0230) (-0.07758) (0.23328) (-1.22618)
D(LFDE(-1)) 1.677063 -0.002251 0.099300 1.052317
(0.17526) (0.02403) (0.51479) (0.70636)
(9.56903) (-0.09366) (0.19290) (1.48977)
D(LFDE(-2)) 0.889764 -0.010498 -0.087977 0.957576
(0.07314) (0.01003) (0.21484) (0.29479)
(12.1648) (-1.04658) (-0.40950) (3.24830)
D(LM2(-1)) -6.309737 0.226551 5.898016 -11.90530
(2.04082) (0.27987) (5.99447) (8.22528)
(-3.09176) (0.80950) (0.98391) (-1.44740)
D(LM2(-2)) -8.986321 0.219621 0.991074 2.710297
(1.72143) (0.23607) (5.05632) (6.93800)
(-5.22028) (0.93034) (0.19601) (0.39064)
D(LR(-1)) -0.079669 -0.031767 0.467686 -0.214488
(0.11361) (0.01558) (0.33370) (0.45789)
(-0.70126) (-2.03902) (1.40150) (-0.46843)
D(LR(-2)) -0.166021 -0.010439 0.348242 0.000195
(0.11974) (0.01642) (0.35170) (0.48258)
(-1.38657) (-0.63578) (0.99018) (0.00040)
D(LZBJ(-1)) -0.782050 0.045072 -0.495877 -0.929542
(0.05577) (0.00765) (0.16381) (0.22478)
(-14.0226) (5.89329) (-3.02707) (-4.13539)
D(LZBJ(-2)) -0.555485 0.026701 -0.018090 -0.490959
(0.11672) (0.01601) (0.34284) (0.47042)
(-4.75918) (1.66818) (-0.05277) (-1.04366)
C 0.478175 0.026869 -0.294250 0.193244
(0.07653) (0.01050) (0.22480) (0.30846)
(6.24784) (2.56007) (-1.30892) (0.62647)
R-squared 0.989131 0.865962 0.686936 0.776800
Adj. R-squared 0.980979 0.765433 0.452137 0.609401
Sum sq. resids 0.047916 0.000901 0.413403 0.778347
S.E. equation 0.063190 0.008666 0.185608 0.254681
F-statistic 121.3379 8.614070 2.925641 4.640392
Log likelihood 36.20617 79.91569 12.50148 5.541228
Akaike AIC -2.382379 -6.355972 -0.227407 0.405343
Schwarz SC -1.886450 -5.860044 0.268521 0.901271
Mean dependent 0.029671 0.044283 -0.015020 -0.028138
S.D. dependent 0.458177 0.017892 0.250761 0.407503
Determinant Residual Covariance 1.67E-11
Log Likelihood 148.1054
Akaike Information Criteria -9.464126
Schwarz Criteria -7.282041
ECM输出的结果有什么用?能写出一个修正模型吗?这么多数和系数,写那个了?
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全部回复
沙发
kemufei
2010-6-28 19:42:32
误差修正模型主要是用来分析变量之间短期动态的均衡关系,描述相关变量在短期波动过程中偏离长期均衡的程度,其实只要写出标准化的模型就可以了,不需要全部写出来。
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藤椅
tyy20070819
2010-6-28 20:09:24
从ECM输出的结果能直接写出短期动态均衡关系吗?如果能,请指点我写一下!万分感谢!
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板凳
errorzhu
2010-7-5 11:31:00
我也没搞清楚
同问啊
谁能解答一下ecm到底是怎么操作的,它和var模型,协整,因果关系到底是怎么样联系的?
本文来自: 人大经济论坛 详细出处参考:
http://www.pinggu.org/bbs/viewth ... &from^^uid=132851
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报纸
shehonggui
2010-8-14 09:10:43
我也很想知道
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地板
露雨梦洋
2013-10-25 16:06:45
想知道
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点击查看更多内容…
7楼
liuyang721
2013-10-25 19:10:28
主要解释cointegration equation。LFDR=1.5LM2+0.099LR+0.182LZBJ-12.52
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