一般情况呢，用的是同一交易所的综合指数来做
如果你取的数据是很多地方的，你可以自己根据需要和相互的权重来综合计算出一个市场收益数据来；

对于你说到的收益率的算法
=（今天-昨天）/昨天收盘价
是最基本的收益率的算法，叫简单净收益率
ln(今天市场收盘价/ 前一天市场收盘) 叫连续复合收益

good explanation. THX

ln(x)=x-1, 当x很小的时候

因此单纯从微积分的角度二者是等价的：

A=（今天-昨天）/昨天=今天/昨天-1
B=ln(今天/ 昨天) =今天/昨天-1
所以A=B

谢谢你。
追问：在美国股市的话，市场回报率能用指数回报率吗？  我之前在国泰安数据库查看美股指数回报率，类似于下面格式，请问这个指数代码是指的什么意思？？？




Indexcd        Trddt        Clsidx        Idxrtn
指数代码        交易日期        收盘指数        指数回报率
没有单位        没有单位        没有单位        没有单位
AMS@ADR        2009-11-25        758.24       
AMS@ADR        2009-11-27        738.88       
AMS@ADR        2009-11-30        737.28        -0.002165
AMS@ADR        2009-12-01        753.05        0.021389
AMS@ADR        2009-12-02        752.85        0.021118
AMS@ADR        2009-12-03        750.43        -0.003214
AMS@ADR        2009-12-04        752.32        0.002519
AMS@ADR        2009-12-07        746.06        -0.008321



AMS@AJT              AMS@BKX
AMS@BKX
AMS@BKX
AMS@BKX
AMS@BKX
AMS@BKX
AMS@BKX
AMS@BOJ
AMS@BOJ
AMS@BOJ
AMS@BOJ
AMS@BOJ
AMS@BOJ
AMS@BOJ
AMS@BOJ
AMS@BOJ                        MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL
MSL@EMUMTL

AMS@BOJ
AMS@BOJ

AMS@AJT
AMS@AJT
AMS@AJT
AMS@AJT
AMS@AJT

应当是当x-1很小的时候（x-1趋于零）