这里是有一个套利条件的，目的投哪个国家都一样收益

在远期市场，低利率的货币会升值。因为远期利率一旦确定，就不会更改。这个远期汇率反应的是合同签署时即期汇率经过利率差调整后的状态。

其实维持低利率，货币流通速度就会加快，货币就会相对贬值。这个与Uncovered interest parity从表面上看是相悖的。但是这个所谓的贬值，是只利率调整后一段时间的变化。和UIP理论下面的“升值”不是同一概念。

可以结合forward contract一章理解。

首先先要明确uncovered interest parity 有个前提假设是 实际利率各国间都应该是相等的。
在这个前提下 名义利率和汇率德关系在长期下成立，中短期不成立。