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关于选择和计算股市日波动性指标问题,股市收益率的标准差和GARCH条件方差,求高手
楼主
mshx1125
3168
1
收藏
2015-01-13
如题,想要计算股市日波动率,看到有的文献直接用股市收益率的标准差作为指标,有的用GARCH模型模拟股价后,再求条件方差作为波动率指标,想问一下直接用股市收益率的标准差作为指标可行吗?用GARCH的优势在哪里?
求高手解答,跪谢
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沙发
胖胖小龟宝
2015-5-2 21:23:12
我看到很多使用收益率的数据,用GARCH拟合后算条件异方差的。GARCH用来描述波动是可行的,它本身就是用来刻画波动的。
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