分别求对数收益率：
proc sort data=yourdata;
    by stkcd time;
run;
data yourdate;
    set yourdata;
    by stkcd;
    lag_price=lag(price);
    if first.stkcd then lag_price='.';
run;
data yourdata;
    set yourdata;
    log_return=log(price/lag_price);
run;

分别跑回归：
proc reg data=yourdata;
    model month_return=log_return;
    by stkcd;
run;quit;

谢谢，研究一个下午终于做出来了，可是能冒昧地再问一下，分别回归之后的系数怎样输出到一个数据集中，因为刚才的回归只是我模型的第一步，之后需要对估计出的系数作为因变量回归

使用ods命令，具体的可以去看看SAS帮助

在proc reg语句中加入outest=你要输出的数据集名称

十分有用，赞一个