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GARCH模型中虚拟变量负值拒绝如何解释
楼主
luiyuntao
2588
1
收藏
2011-04-10
我在研究股指期货推出前后是否对现货市场波动造成影响中,所用的GARCH模型中虚拟变量为0,1(推出前为0 ,推出后为1)变量,用Eviews软件操作后等到Dt系数为负值,且相伴概率都是拒绝的,请问如何解释? 是说没影响?还是波动减弱? 望大家帮我解答,谢谢,,,
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沙发
helen_7
2011-4-22 20:58:04
如果虚拟变量的系数显著且为正,表示推出后波动增加,显著为负表示波动减小,不显著就说明没有影响
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