各位大侠，我想问一下关于Eviews软件操作的问题：我想刻画金融资产收益率的变动过程，通过ADF检验发现，此时间序列不存在自相关性，可是解出来的GARCH模型关于条件方差的等式中参数之和总是大于1，这是为什么啊？（假设中不是要求只有参数之和小于1，才能保证条件方差的平稳性吗？）还有调整后的R2（R方）几乎为0，我看过很多网上的计算过程，大家算出的模型调整后的R2都不是很大，这与“R2越接近1越好”的说法矛盾吗？以下是GARCH模型的计算结果，其中条件方差等式中的系数0.205628+0.831587>1.


我发现Eviews中关于garch模型估计的那个页面有一项是Restriction，其中有一个选项是variance target，如果选择此项，garch模型的结果中关于条件方差的等式中参数之和就会小于1，不知道这样操作对不对？麻烦精通GARCH操作的同胞们解答一下。


选择Variance target 后GARCH模型的结果如下：

但是不知道为什么条件方差中常数项的显著性检验结果就不显示了？
拜托了，各位！！！