甜蜜 发表于 2009-12-4 14:41 
亚式期权是关于平均价格的期权 ,他的pay off 是 max(平均值-K, 0)
很明白的一个概念
但是亚式期权也有它的执行价格, 根据定义,
它就是你可以 以执行价格K 买的权利。
假设K=50 ;S(T)=70
那么你买了标准期权,那么你就可以赚 70-50=20 也符合PAYOFF FUNCTION
如果买了亚式期权 ,因为它的执行价格是 50 ,且市场价格是 70 所以你赚20 ,
跟平均价格没什么关系。
很明白 但又不明白,肯定是我想错了 但不知道错哪里
看哪位能帮我找出我错在哪里了?
谢谢
if the average price at T is 100, the Asian option pays off 50 while the vanilla call still pays off 20